亿利洁能：2017年年度报告.PDF

2017 年年度报告 1/215 公司代码：600277 公司简称：亿利洁能 债券代码：122143 债券简称：12 亿利 01 债券代码：122159 债券简称：12 亿利 02 债券代码：122332 债券简称：14 亿利 01 债券代码：136405 债券简称：14 亿利 02 亿利洁能股份有限公司亿利洁能股份有限公司 2012017 7 年年度报告年年度报告 2017 年年度报告 2/215 重要提示重要提示 一、一、本公司董事会、监事会及董事、监事、高级管理人员保证年度报告内容的真实、准确、完整，本公司董事会、监事会及董事、监事、高级管理人员保证年度报告内容的真实、准确、完整，不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并承担个别和连带的法律责任。不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并承担个别和连带的法律责任。二、二、公司公司全体董事出席全体董事出席董事会会议。董事会会议。三、三、致同会计师事务所致同会计师事务所（特殊普通合伙）（特殊普通合伙）为本公司出具了为本公司出具了标准无保留意见标准无保留意见的审计报告。的审计报告。四、四、公司负责人公司负责人尹成国尹成国、主管会计工作负责人、主管会计工作负责人张艳梅张艳梅及会计机构负责人（会计主管人员）及会计机构负责人（会计主管人员）李华李华声声明：保证年度报告中财务报告的真实、准确、完整。明：保证年度报告中财务报告的真实、准确、完整。五、五、经董事会审议的报告期利润分配预案或公积金转增股本预案经董事会审议的报告期利润分配预案或公积金转增股本预案 经公司第七届董事会第十六次会议审议通过，2017年度公司利润分配预案为：以总股本2,738,940,149股为基数，向全体股东每10股派发现金股利0.60元（含税），共计派发现金股利164,336,408.94元（含税）,该预案尚需提交2017年年度股东大会审议。六、六、前瞻性陈述的风险声明前瞻性陈述的风险声明 适用 不适用 本报告中所涉及的发展战略、经营计划等前瞻性描述不构成公司对投资者的实质承诺，敬请投资者注意投资风险。七、七、是否存在被控股股东及其关联方非经营性占用资金情况是否存在被控股股东及其关联方非经营性占用资金情况 否 八、八、是否存在违反规定决策程序对外提供担保的情况？是否存在违反规定决策程序对外提供担保的情况？否 九、九、重大风险提示重大风险提示 公司结合自身经营特点，结合重要性原则，已在本年度报告“第四节 经营情况讨论与分析”等有关章节详细描述可能对公司未来发展和公司经营目标产生不利因素的重大风险因素，敬请投资者予以关注。除此之处，公司无其他需单独提示的重大风险。十、十、其他其他 适用 不适用 2017 年年度报告 3/215 目录目录 第一节第一节 释义释义.4 第二节第二节 公司简介和主要财务指标公司简介和主要财务指标.5 第三节第三节 公司业务概要公司业务概要.9 第四节第四节 经营情况讨论与分析经营情况讨论与分析.18 第五节第五节 重要事项重要事项.49 第六节第六节 普通股股份变动及股东情况普通股股份变动及股东情况.72 第七节第七节 优先股相关情况优先股相关情况.81 第八节第八节 董事、监事、高级管理人员和员工情况董事、监事、高级管理人员和员工情况.82 第九节第九节 公司治理公司治理.89 第十节第十节 公司债券相关情况公司债券相关情况.93 第十一节第十一节 财务报告财务报告.98 第十二节第十二节 备查文件目录备查文件目录.215 2017 年年度报告 4/215 第一节第一节 释义释义 一、一、释义释义 在本报告书中，除非文义另有所指，下列词语具有如下含义：常用词语释义 亿利洁能、上市公司、公司 指 亿利洁能股份有限公司 亿利资源、控股股东 指 亿利资源集团有限公司 中国证监会 指 中国证券监督管理委员会 电石分公司 指 亿利洁能股份有限公司达拉特电石分公司 亿利化学 指 内蒙古亿利化学工业有限公司 神华亿利能源 指 神华亿利能源有限责任公司 亿利冀东水泥 指 内蒙古亿利冀东水泥有限责任公司 东博煤炭 指 伊金霍洛旗东博煤炭有限责任公司 亿利煤炭 指 鄂尔多斯市亿利煤炭有限责任公司 智慧能源 指 北京亿利智慧能源科技有限公司 洁能科技 指 亿利洁能科技有限公司 亿利国贸 指 亿利国际贸易有限公司（自贸区）亿利塑业 指 亿利塑业有限责任公司 亿兆华盛 指 北京亿兆华盛股份有限公司 天津亿利 指 天津亿利国际贸易有限公司 亿洲化工 指 鄂尔多斯市亿洲化工设备制造有限公司 西部新时代 指 西部新时代能源投资股份有限公司 财务公司 指 亿利集团财务有限公司 金威建设 指 鄂尔多斯市金威建设集团有限公司 金威路桥 指 内蒙古金威路桥有限公司 金威房地产 指 鄂尔多斯市金威房地产开发有限责任公司 中旗公司 指 乌拉特中旗亿利资源有限公司 金山恒泰 指 内蒙古金山恒泰资源投资有限公司 亿利种养 指 鄂尔多斯市亿利沙漠种养业有限公司 亿鼎生态 指 鄂尔多斯市亿鼎生态农业开发有限公司 新杭能源 指 鄂尔多斯市新杭能源有限公司 天立能源 指 空港天立能源工程技术（北京）有限公司 香港亿利 指 亿利（香港）贸易有限公司 洁能投资 指 亿利洁能投资（北京）有限公司 乌兰煤炭 指 乌兰察布市亿利能源煤炭运销有限公司 太仓利融 指 太仓利融投资管理有限公司 安源西煤炭 指 伊金霍洛旗安源西煤炭有限责任公司 亿盛热力 指 张家口亿盛洁能热力有限公司 智慧能源（泰国）指 亿利智慧能源（泰国）有限公司 亿绿兰德 指 亿绿兰德（北京）技术有限公司 正利新能源 指 鄂尔多斯市正利新能源发电有限公司 库布其生态 指 内蒙古亿利库布其生态能源有限公司 2017 年年度报告 5/215 第二节第二节 公司简介和主要财务指标公司简介和主要财务指标 一、一、公司信息公司信息 公司的中文名称 亿利洁能股份有限公司 公司的中文简称 亿利洁能 公司的外文名称 ELION ENERGY COMPANY LIMITED 公司的外文名称缩写 ELION 公司的法定代表人 尹成国 二、二、联系人和联系方式联系人和联系方式 董事会秘书 证券事务代表 姓名 侯菁慧 潘美兰 联系地址 北京市朝阳区光华路15号亿利生态广场一号楼10层 北京市朝阳区光华路15号亿利生态广场一号楼10层 电话 010-56632432 010-56632450 电子信箱 elion600277_ elion600277_ 三、三、基本情况基本情况简介简介 公司注册地址 内蒙古鄂尔多斯市东胜区鄂尔多斯西街30号 公司注册地址的邮政编码 017000 公司办公地址 北京市朝阳区光华路15号亿利生态广场一号楼10层 公司办公地址的邮政编码 100026 公司网址 电子信箱 elion600277_ 四、四、信息披露及备置地点信息披露及备置地点 公司选定的信息披露媒体名称 中国证券报、上海证券报、证券日报 登载年度报告的中国证监会指定网站的网址 公司年度报告备置地点 证券部 五、五、公司股票简况公司股票简况 公司股票简况 股票种类 股票上市交易所 股票简称 股票代码 变更前股票简称 A股 上海证券交易所 亿利洁能 600277 亿利科技、亿利能源 2017 年年度报告 6/215 六、六、其他其他相相关资料关资料 公司聘请的会计师事务所（境内）名称 致同会计师事务所（特殊普通合伙）办公地址 北京市建国门外大街 22 号赛特广场五层 签字会计师姓名 高楠、刘均山 报告期内履行持续督导职责的保荐机构 名称 华林证券股份有限公司 办公地址 北京市西城区金融大街 35 号国际企业大厦 A座 17 层 签字的保荐代表人姓名 余斌、谢胜军 持续督导的期间 2017.02.10-2018.12.31 因原持续督导保荐代表人余斌先生工作变动，2018 年 4 月 10 日起不再负责公司的持续督导保荐工作。持续督导保荐代表人变更为刘冬、谢胜军。七、七、近三年主要会计数据和财务指标近三年主要会计数据和财务指标(一一)主要会计数据主要会计数据 单位：元 币种：人民币 主要会计数据 2017年 2016年 本期比上年同期增减(%)2015年 营业收入 15,746,029,613.50 11,154,195,438.93 41.17 8,056,094,424.18 归属于上市公司股东的净利润 521,464,877.06 308,305,691.72 69.14 130,704,689.09 归属于上市公司股东的扣除非经常性损益的净利润 459,657,501.56 65,040,677.38 606.72-247,492,948.89 经营活动产生的现金流量净额 1,355,387,301.14 360,638,871.75 275.83 1,101,736,346.14 2017年末 2016年末 本期末比上年同期末增减（%）2015年末 归属于上市公司股东的净资产 14,332,490,233.17 9,951,672,337.71 44.02 9,217,739,899.33 总资产 29,185,504,551.37 24,948,159,070.20 16.98 20,942,795,853.33 (二二)主要财务指标主要财务指标 主要财务指标 2017年 2016年 本期比上年同期增减(%)2015年 基本每股收益（元股）0.20 0.15 33.33 0.06 稀释每股收益（元股）扣除非经常性损益后的基本每股收益（元股）0.17 0.06 183.33-0.12 加权平均净资产收益率（%）3.94 3.31 增加0.63个百分点 1.43 2017 年年度报告 7/215 扣除非经常性损益后的加权平均净资产收益率（%）3.56 0.70 增加2.86个百分点-2.71 报告期末公司前三年主要会计数据和财务指标的说明 适用 不适用 八、八、境内外会计准则下会计数据差异境内外会计准则下会计数据差异(一一)同时按照国际会计准则与按中国会计准则披露的财务报告中净利润和归属于上市公司股东同时按照国际会计准则与按中国会计准则披露的财务报告中净利润和归属于上市公司股东的净资产差异情况的净资产差异情况 适用 不适用 (二二)同时按照境外会计准则与按中国会计准则披露的财务报告中净利润和同时按照境外会计准则与按中国会计准则披露的财务报告中净利润和归归属于上市公司股东的属于上市公司股东的净资产差异情况净资产差异情况 适用 不适用 (三三)境内外会计准则差异的说明：境内外会计准则差异的说明：适用 不适用 九、九、2017 年分季度主要财务数据年分季度主要财务数据 单位：元 币种：人民币 第一季度（1-3 月份）第二季度（4-6 月份）第三季度（7-9 月份）第四季度（10-12 月份）营业收入 2,744,189,105.85 4,325,411,929.52 4,797,737,489.35 3,878,691,088.78 归属于上市公司股东的净利润 75,127,916.12 85,765,893.92 121,017,245.58 239,553,821.44 归属于上市公司股东的扣除非经常性损益后的净利润 42,707,265.62 70,270,981.34 146,145,923.62 313,511,577.94 经营活动产生的现金流量净额 1,250,441,582.38 780,888,289.68 516,714,879.45-1,192,657,450.37 季度数据与已披露定期报告数据差异说明 适用 不适用 十、十、非经常性损益项目和金额非经常性损益项目和金额 适用 不适用 单位:元 币种:人民币 非经常性损益项目 2017 年金额 附注（如适用）2016 年金额 2015 年金额 非流动资产处置损益 21,556,566.97 298,752,446.87 66,586,736.07 2017 年年度报告 8/215 越权审批，或无正式批准文件，或偶发性的税收返还、减免 计入当期损益的政府补助，但与公司正常经营业务密切相关，符合国家政策规定、按照一定标准定额或定量持续享受的政府补助除外 8,657,532.57 22,171,525.01 73,448,693.31 计入当期损益的对非金融企业收取的资金占用费 1,310,342.95 18,819,894.65 25,693,407.78 企业取得子公司、联营企业及合营企业的投资成本小于取得投资时应享有被投资单位可辨认净资产公允价值产生的收益 6,119,135.32 3,021,678.76 非货币性资产交换损益 委托他人投资或管理资产的损益 因不可抗力因素，如遭受自然灾害而计提的各项资产减值准备 债务重组损益 -2,118,952.97 企业重组费用，如安置职工的支出、整合费用等 交易价格显失公允的交易产生的超过公允价值部分的损益 同一控制下企业合并产生的子公司期初至合并日的当期净损益 125,234,271.05 49,871,405.44 与公司正常经营业务无关的或有事项产生的损益 除同公司正常经营业务相关的有效套期保值业务外，持有交易性金融资产、交易性金融负债产生的公允价值变动损益，以及处置交易性金融资产、交易性金融负债和可供出售金融资产取得的投资收益-66,471,718.43 -156,174,491.93 228,928,201.70 单独进行减值测试的应收款项减值准备转回 对外委托贷款取得的损益 5,320,608.55 2,266,708.60 1,445,020.44 采用公允价值模式进行后续计量的投资性房地产公允价值变动产生的损益 根据税收、会计等法律、法规的要求对当期损益进行一次性调整对当期损益的影响 受托经营取得的托管费收入 650,786.78 2,903,614.38 1,365,417.24 除上述各项之外的其他营业外收入和支出-9,472,647.36 58,087,066.46 101,636,868.91 2017 年年度报告 9/215 其他符合非经常性损益定义的损益项目 1,598,177.59 18,821,200.05 22,152,532.46 少数股东权益影响额-14,562,607.22 -4,253,149.44-15,011,279.52 所得税影响额-18,133,073.27 -65,882,252.78-131,069,639.17 合计 61,807,375.50 0.00 243,265,014.34 378,197,637.98 十一、十一、采用公允价值计量的项目采用公允价值计量的项目 适用 不适用 单位：元 币种：人民币 项目名称 期初余额 期末余额 当期变动 对当期利润的影响金额 交易性金融资产 35,488,247.86 65,702,752.06 30,214,504.20 29,926,498.44 指定为以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产 301,452,209.10 160,161,590.65-141,290,618.45-96,514,873.14 合计 336,940,456.96 225,864,342.71-111,076,114.25-66,588,374.70 十二、十二、其他其他 适用 不适用 第三节第三节 公司业务概要公司业务概要 一、一、报告期内公司所从事的主要业务、经营模式及行业情况说明报告期内公司所从事的主要业务、经营模式及行业情况说明（一）公司主要业务（一）公司主要业务 报告期内，公司积极响应国家节能减排的号召，继续聚焦洁能环保产业。公司于 2017 年收购了鄂尔多斯市正利新能源发电有限公司 49%股权和内蒙古亿利库布其生态能源有限公司 70%股权，新设了亿利租赁（天津）有限公司，收购了天津亿利商业保理有限公司。目前公司围绕循环经济、洁能环保和供应链三大业务板块开展经营。循环经济循环经济 公司以煤炭的高效综合利用为切入点，积极打造以 PVC 为核心的一体化循环经济产业链。公司循环经济的主要产品包括：煤炭、聚氯乙烯（PVC）、烧碱等产品，广泛应用于化工、轻工、建材、农业、医药等部门。该板块主要由内蒙古亿利化学工业有限公司、亿利洁能股份有限公司达拉特电石分公司、伊金霍洛旗东博煤炭有限责任公司等公司经营。1、公司循环经济利用是以煤炭的高效综合利用为切入点，以 PVC 为核心的“煤煤矸石发电电石离子膜烧碱、聚氯乙烯（PVC）合成新材料工业废渣综合利用生产水泥”的一体化循环经济产业链。公司投资并引进上海华谊（集团）公司、神华神东电力有限责任公司以及河北冀2017 年年度报告 10/215 东水泥公司共同出资建设。该产业链包括公司全资的年产 64 万吨环保型电石项目；控股的年产50 万吨 PVC、40 万吨烧碱项目、配套 250MW 自备热电厂；参股 4200MW 煤矸石发电机组；年产 120 万吨工业废渣制水泥项目。产业链的各个运营主体地理位置相近，有效地降低了物流成本。PVC 生产过程中产生的联产品烧碱和液氯主要对外出售，生产过程中产生的泥渣和粉尘直接运往公司参股的亿利冀东水泥用于生产水泥，废物利用率大幅提高，废气、废水、废渣近零排放。2、公司通过控股、参股的形式，已拥有东博煤矿、黄玉川煤矿和宏斌煤矿三处优质煤田。东博煤矿于 2011 年建成投产，为公司的全资子公司，生产能力为 120 万吨/年；黄玉川煤矿所属为公司参股 49%的神华亿利能源有限责任公司，黄玉川煤矿生产能力为 1000 万吨/年；宏斌煤矿作为公司后续焦煤资源目前尚未大规模开采。洁能环保洁能环保 公司致力于高效清洁能源投资与运营。聚焦节能、减排、治气、治水，实现”冷、热、电、气、水”多联供，构筑智能化能源供应体系；创新集成光伏发电，大力发展集“生态、发电、扶贫”为一体的特色生态光能模式。该板块主要由子公司亿利洁能科技有限公司、北京亿利智慧能源科技有限公司、内蒙古亿利库布其生态能源有限公司和鄂尔多斯市正利新能源发电有限公司经营。1、亿利洁能科技有限公司在借鉴德国煤粉工业锅炉技术的基础上，结合国内实际条件，与多所高校科研机构联合进行技术开发和集成，成功开发了拥有自主知识产权的高效清洁能源生产系统，热效率比传统锅炉系统大幅度提高。经测试，该系统可以使原料燃尽率达到 98%，锅炉运行热效率达 90%，比传统燃煤锅炉节煤 30%以上。结合初始排放控制技术和烟气净化技术，烟尘、硫化物和氮氧化物的排放达到天然气排放指标，可满足各地超低排放标准。除高效煤粉工业锅炉系统外，公司与国内相关科研机构合作改进、升级高效燃煤循环流化床工业锅炉系统和多原料高效锅炉系统，可根据区域原料的可获性及环保要求，提供热力生产及能源高效利用整体解决方案，实现了低成本的清洁排放。截至 2018 年 3 月，公司清洁热力项目已运营或试运营 10 个,915 T/H，开工在建项目 2 个，160T/H，待开工项目 2 个，220T/H。2、公司控股 70%的库布其生态主要从事光伏电站的投资运营，主要产品为电力，主要业务为向电力公司销售电力；开发运营的光伏电站项目类型为地面集中式光伏电站，已建成并网的光伏发电装机容量为 200MW，单站装机规模位居国内前列，是我国第一座因治沙而批建的生态循环光伏电站，是内蒙古“林光互补”综合治沙产业示范基地、科技部“沙漠新能源科技成果转化基地”。公司参股 49%的正利新能源主营业务为光伏电站的运营，已建成并网的光伏发电装机容量为 110MW，2017 年年度报告 11/215 项目类型为地面集中式光伏发电，主要产品为电力，主要业务为向电力公司销售电力。库布其生态光伏项目和正利新能源是在沙漠修复地上建光伏，因地制宜实施了“板上发电、板下种植、板间养殖、治沙改土、产业扶贫”的创新生态光伏 5.0 体系的循环综合利用产业模式。3、北京亿利智慧能源科技有限公司基于清洁能源，利用主动配电网、云计算、大数据、物联网等技术构建安全稳定、经济高效、清洁低碳、智慧运营的“冷、热、电、气、水”多联供能源物联网云平台，为工业园区客户提供智慧能源整体解决方案；通过建设国家能源局主动配电网示范项目和开发智慧能源云平台，在智慧能源、能源互联网领域形成了自主知识产权的核心技术。供应链供应链 公司供应链业务主要包括采购、销售、仓储、物流、金融服务等，目前主要由子公司北京亿兆华盛股份有限公司和鄂尔多斯市亿利煤炭有限责任公司经营。现有供应链业务主要包括有煤炭运销和聚氯乙烯、聚丙烯、聚乙烯、甲醇、乙二醇等能源化工产品。1、亿兆华盛于 2017 年 1 月正式挂牌新三板。亿兆华盛在能源化工（PVC、煤炭、尿素、工业盐、化工品）供应链领域耕耘多年，主要为行业客户提供代理采购、分销、物流仓储、供应链金融等一站式产业供应链服务。通过“亿兆云商供应链 SAAS 协同平台”“亿兆通第四方物流 SAAS协同平台”两大产业互联网平台,为行业客户提供供应链 SAAS 协同电商系统,代理采购、产品采购、第四方物流、在线供应链金融、第四方仓储等一站式智慧供应链服务综合解决方案。2、亿利煤炭经过多年的发展，依托上市公司平台和庞大的市场销售网络以及本地区丰富特色的自然资源优势，采取地销、外销相结合的经营模式，形成了以发运站点为集散中心，以铁路为运输主干线，以港口为销售平台，集物流园区、铁路、公路、港口、客户网络为一体的煤炭运销产业链。3、为适应公司规模和业务发展的需要，弥补和满足产业链中用户对金融、贸易、物流的需求，公司 2017 年新设了亿利租赁（天津）有限公司、收购了天津亿利商业保理有限公司，在服务公司主业经营的同时，通过与产业链上下游企业合作的方式进行产业链优化，提高流动资金周转率，降低融资成本，优化资源配置。（二）经营模式（二）经营模式 循环经济循环经济 公司循环经济业务主要由东博煤矿、亿利化学、电石分公司经营，公司已经形成以煤炭的高效综合利用为切入点，以 PVC 为核心的“煤煤矸石发电电石离子膜烧碱、聚氯乙烯（PVC）合成新材料工业废渣综合利用生产水泥”的一体化大循环产业模式。2017 年年度报告 12/215 1、化工产业经营模式 采购模式：公司 PVC、烧碱业务主要由子公司亿利化学经营，亿利化学制定了比较详细的采购管理办法，并严格实施。公司根据采购合同金额不同、采购原材料性质不同，采取不同的采购模式。生产模式：亿利化学根据总体规划以及产品市场情况等集中讨论当期各产品生产安排，实现动态化备货，平衡生产。生产管理中心负责组织有效生产。公司实行一体化、规模化生产。电石分公司生产的电石，将作为生产 PVC 的原料。PVC 及烧碱的生产活动主要由亿利化学本部下设 PVC厂、烧碱厂、乙炔厂、热动厂等部门各司其职、分别开展。销售模式：亿利化学销售各类产品主要采用直销加分销的方式。直销以大客户为依托，与其达成战略合作共识，稳定销售量；分销对象主要为中小客户，公司筛选信誉高、有潜力的用户建立稳定关系，保证合理的销售利润。盈利模式：公司通过循环产业链的传导作用及技术改造，科学优化排产，调整检修周期，进一步提高产量降低单位固定成本，提升公司整体盈利能力，从量优升级为质优、环保优。2、煤炭产业经营模式 采购模式：公司实行集中采购和分散采购相结合的模式，按照销售部门制定的销售计划制定采购计划，并下设专业部门负责公司的物资采购。销售模式：公司煤炭销售主要通过直接与用户洽谈的方式进行坑口直销。盈利模式：通过煤炭生产销售获得收益，公司拥有东博煤矿、黄玉川煤矿等煤田全部或部分权益。洁能环保洁能环保 1、清洁热力产业经营模式 洁能科技牢牢把握节能环保产业发展的市场机遇和煤炭清洁高效利用的政策机遇，利用能源互联网技术，致力于高效清洁能源投资与运营。通过投资新建、收购兼并、产融结合；强化技术革新和团队建设，巩固核心竞争力，快速推进清洁能源项目。公司与地方政府或工业园区、社区签订独家经营或者其他类似排他性协议，获得 20-30 年的能源及热力特许经营权，以 BOO、BOT、BT 等多种模式建设区域高效清洁能源系统。采购模式:公司在实施清洁能源项目的经济半径区域内采购低硫低灰煤炭并生产微煤，或直接采购合作方标准微煤。生产模式:采用高效煤粉锅炉，通过热电联产方式生产蒸汽、热水、电等产品。2017 年年度报告 13/215 销售模式:公司通过与地方政府签订独家经营或者其他排他性协议，获得特许经营权，建设集中供热中心，供应蒸汽、热水、电等产品满足客户需求。2、生态光伏发电产业经营模式 亿利库布其生态光能治沙 5.0 五要素包括：板上发电、板下种植、板间养殖、治沙改土、产业扶贫。板上发电除转化为电、热源等能源形式外，还可以为板间养殖提供能源（比如供电、供暖等），可以为板下种植作物保持水分（减少土壤水分蒸发）；板下种植形成特色生态种植产业，其剩余物能为板间养殖提供饲料；板间养殖形成特色生态畜牧产业，其粪料为板下种植提供肥料。五位一体规划完成后将形成显著的经济效益、扶贫效益、生态效益。经济效益，库布其沙漠年日照时数 3180 小时以上，沙漠发电量充足，引进国内先进的“双面发电技术”，可提高发电量 45%以上，发电效益可观，扶贫效益，通过种植、养殖、组件维护等精准扶贫产业的发展,为贫困户、农牧民谋福祉，帮扶贫困户精准脱贫。生态效益，节能减排、降尘消霾，改善能源结构；同时还能挡风、节水、改善土壤环境。3、智慧能源产业经营模式 智慧能源为客户提供能源互联网+智慧能源的整体解决方案，在前期规划和设计阶段，依托区域能源规划技术为客户提供能源互联网的规划和设计方案，将传统的能源系统升级为能源互联网+智慧能源系统；在投资和建设阶段，通过建设增量配电网、分布式能源和储能系统，为客户提供清洁能源整体解决方案；在运营阶段，依托基于物联网、大数据、人工智能的智慧能源云平台，将清洁能源生产、用户侧负荷等能源系统数据化、网络化、智慧化，通过能源托管和能源服务实现能源系统的经济高效运营。供应链供应链 公司以产业互联网平台为载体，围绕能源化工大宗商品行业深度开展代理采购、渠道分销、物流、云仓储等一站式供应链综合解决方案服务。1、化工供应链业务经营模式 公司基于自身在循环经济产业上已有的综合优势，延伸公司主营产品所在的聚烯烃产业供应链服务，为上下游企业提供“供应+物流+销售”的一体化服务，即在生产环节为内外部客户提供生产所需的原材料、在销售环节为内外部客户销售所生产的产品、在采购与销售环节为内外部客户提供全方位的物流服务，从而形成独特的保障产业、延伸服务的供应链协同模式。2017 年年度报告 14/215 采购模式：公司依托大西北（新疆、内蒙、陕西、宁夏和甘肃）的产业基础和外部的同业资源，根据内外部客户的年度经营计划，并结合市场信息、供求信息，在进行充分调查分析的基础上，制定采购计划及物流方案。物流模式：通过亿兆云商平台组织公路运输、铁路运输和铁海联运的物流设施，形成从西北大宗商品原产地到华北、华东、华南等消费区域的大规模、低成本物流网络。销售模式：公司在华北、华南、华东等地区拥有完善的营销网络，取得了国内多家聚烯烃上游内外部客户的销售代理权，同时和下游主要客户形成长期供应关系。主流货源充足，运输畅通，人员齐备，资金充裕，具备了较强的市场竞争优势。2、煤炭运销经营模式 公司依托内外部客户在鄂尔多斯地区丰富特色的煤炭资源优势，以煤炭运销及煤炭物流为主营业务，采取地销、外销相结合的经营模式，形成了以发运站点为集散中心，以铁路为运输主干线，以天津港、秦皇岛港、曹妃甸港、京唐港为销售平台，集物流园区、铁路、公路、港口、客户网络为一体的煤炭运销产业链，成为鄂尔多斯市及内蒙古自治区煤炭重点企业。（3 3）行业情况说明）行业情况说明 循环经济循环经济 1、公司 PVC、烧碱等化工产品行业情况详见“第四节 经营情况讨论与分析(四)行业经营性信息分析”。2、煤炭行业的基本情况 我国能源结构特点决定了煤炭这一重要基础能源，在较长时期内仍将是我国能源消费的主体，也是保障国家能源安全稳定的重要基石。受益于国内经济稳中向好，煤炭行业供给侧结构性改革等政策效果显现，2017 年在需求超预期、供给释放有限的情况下，煤价保持在高位水平，煤炭价格在 2016 年大幅上涨的基础上整体维持区间波动。一方面由于下游钢铁、火电回暖带动用煤需求回升，另一方面，国家供给侧改革步伐不减，持续推进，供给端收缩叠加需求端回升。随着煤炭行业持续实施供给侧改革和“三去一补一降”工作的深入推进，煤炭行业集中度进一步加强，释放先进产能，淘汰落后产能，煤炭市场价格较去年同期快速回升，行业效益明显好转。据国家统计局相关数据显示，2017 年 1-11 月累计原煤产量 313596 万吨，同比增长 3.7%，2017 年煤炭去产能目标为 1.5 亿吨，截止 10 月底年度任务已经超额完成。政策方面，为加快推进煤炭领域供给侧结构性改革，推动煤炭工业转型发展，建设集约、安全、高效、绿色的现代煤炭工业体系，依据国民经济和社会发展第十三个五年规划纲要和能源发展“十三五”规划，国家发改委制订了煤炭工业发展“十三五”规划。规划于 2 月份正式印发；2017 年 4 月 14 日国家发展改革委发布 2017 煤炭去产能实施方案，扎实推进钢铁煤炭2017 年年度报告 15/215 行业化解过剩产能实现脱困发展各项工作，超额保质完成全年目标任务，市场供求关系得到改善，行业经济运行状况明显好转，产业结构调整和布局优化取得积极进展。随着煤炭行业供给侧结构性改革不断深化，优质产能逐步释放，落后产能淘汰退出，煤炭运输通道建设加快，煤炭行业将由政策主导转换为市场调节，煤炭市场供需关系也将由基本平衡向更高质量的动态保障发展。洁能环保洁能环保 中国现有工业园区 6000 多家，但是限于各种原因普遍存在企业能耗高，环境达标困难的现状。在国家越来越趋严的环保压力，以及大力提倡园区清洁高效集中用能的要求下，工业园区逐步向生态化、智慧化转型，构建以资源、能源高效利用、废物循环综合利用的绿色、循环、低碳的工业园共生体系。国内十三五环保市场容量 3.8 万亿元，年售电市场容量 3 万亿元，其中工业园区占比 30%以上。目前，环渤海、长三角和珠三角地区已成为生态智慧园区建设的三大聚集区。未来 3-5 年，中西部地区也将迎来生态智慧园区建设浪潮，孕育着巨大的蓝海市场。太阳能方面，随着常规能源的有限性以及环境问题的日益突出，以环保和可再生为特质的新能源越来越得到世界各国的重视。太阳能发电作为一种新兴的可再生能源，其利用潜力巨大。太阳能发电包括太阳能光伏发电和太阳能光热发电。目前，太阳能光伏发电技术日趋成熟，达到了商业使用所要求的能级。其优点是设备简单易行，但也有着电能难以储存，太阳光不稳定对电网产生冲击的缺点，这也是单一的光伏发电，甚至水力发电、风力发电等其他常规可再生能源发电共同面临的发展瓶颈。而太阳能光热发电可与储热系统或火力发电结合，从而实现连续发电，并且稳定性高，兼容性强，便于调节。此外，光热发电设备生产过程绿色环保，光热发电产业链中基本不会出现光伏电池板生产过程中的高耗能、高污染等问题，这也是其他发电方式不可比拟的优势。因此，太阳能光热发电被视为未来取代煤电的最佳备选方案之一，已成为可再生能源领域开发应用的热点。环保方面，2000-2016 年间，我国环境污染治理投资持续加大，但占 GDP 比重仍较低，2015年环保投资占 GDP 比例为 1.3%。随着政策趋严，进入“效果化”时代，我国环保投资有望加码。“十三五”期间，预测环保投资合计为7.6万亿(预计2018年投资规模为1.6-1.8万亿)，接近“十二五”两倍，细分领域如污水处理，固废、危废处理等将迎来大投资时代。智慧能源方面，国家发展改革委 国家能源局关于推进“互联网+”智慧能源发展的指导意见定义：“互联网+”智慧能源是一种互联网与能源生产、传输、存储、消费以及能源市场深度融合的能源产业发展新形态，具有设备智能、多能协同、信息对称、供需分散、系统扁平、交易2017 年年度报告 16/215 开放等主要特征。国家发展改革委 国家能源局关于推进多能互补集成优化示范工程建设的实施意见明确提出：多能互补集成是构建“互联网”+智慧能源系统的首要任务之一。2017 年 6 月28 日，国家能源局关于公布首批“互联网+”智慧能源（能源互联网）示范项目的通知，首批“互联网+”智慧能源（能源互联网）示范项目共 55 个。预计能源互联网行业发展将维持 18.5%的增长率，将成为改革创新发展的强劲引擎之一。预计到 2020 年，我国物联网产业规模将达到 2万亿，据 IDC 测算，2020 年全球物联网有望影响的下游市场规模将突破 3 万亿美元。公司智慧能源项目迎来重要发展机遇期。供应链供应链 供应链把供应商、生产商、分销商、零售商紧密联结在一起，并对其进行协调、优化和管理，使企业间形成良好的关系，使产品、信息的流通渠道最优，从而使消费者需求信息迅速得以反馈。而且，生产厂商也可以据此对产品的增加、减少、改进、质量提高、原料的选择等作出合理判断，保证供需平衡。近年来，由于买方市场的形成、产品生命周期不断缩短、市场竞争日益激烈、信息技术的快速发展等因素的变化，供应链呈现越来越重要的趋势。从国际上看，欧美日等国家高度重视供应链的发展，将供应链战略上升为国家战略。世界五百强企业都把供应链战略作为重要战略，而且这些国际知名企业在供应链实践的丰硕成果表明，供应链可有效实现供应与需求的良好结合，刺激消费需求，提高服务质量。我国供应链市场潜力巨大，发展迅速。2017 年 10 月，国务院办公厅首次就供应链创新发展出台纲领性指导文件关于积极推进供应链创新与应用的指导意见。该指导意见提出今后供应链的发展目标，即到 2020 年，形成一批适合中国国情的供应链发展新技术和新模式，基本形成覆盖中国重点产业的智慧供应链体系，培育 100 家左右的全球供应链领先企业，中国成为全球供应链创新与应用的重要中心。这是国务院层面第一次对供应链发展作出的重大战略部署，它向全社会发出一个明确而强烈的信息，中国产业发展将进入到“供应链+”的新阶段。二、二、报告期内公司主要资产发生重大变化情况的说明报告期内公司主要资产发生重大变化情况的说明 适用 不适用 三、三、报告期内核心竞争力分析报告期内核心竞争力分析 适用 不适用 （一一）循环经济产业）循环经济产业具有明显综合具有明显综合优势优势 2017 年年度报告 17/215 公司产业链优势显著，公司以煤炭的高效综合利用为切入点，打造以 PVC 为核心的“煤煤矸石发电电石离子膜烧碱、聚氯乙烯（PVC）合成新材料工业废渣综合利用生产水泥”的一体化循环经济产业链；运输优势突出，公司紧邻包神铁路、210 国道、沿黄公路、包东高速公路，处于呼、包、鄂“金三角”的中枢地段，交通便利，运输价格相比西北其他 PVC 企业具有一定优势；成本优势大，公司PVC产品主要原材料及燃料来源稳定、自给程度较高，电石自给率100%，PVC 产销率连续三年均达到 100%以上，满产优势明显，为 PVC 生产的成本控制提供了有力的支撑；符合环保监管要求，公司实现“零污染、零伤害、零事故”安全环保目标，保障生产系统“安、稳、长、满、优”运行，确保企业安全绿色发展。（二二）清洁能源产业具有长期优质的战略资源清洁能源产业具有长期优质的战略资源 公司拥有低硫低灰的煤炭资源，成为能源高效清洁利用项目推进的资源保障，为在能源清洁高效利用领域的拓展奠定了坚实基础。公司推进能源高效清洁利用项目符合国家环保产业政策，以集中供热替代分散小锅炉，以高效煤粉锅炉替代排放不达标的锅炉，以煤换汽，变销售煤炭为销售蒸汽等二次能源，通过资源的升级转化和高效利用，实现了资源价值最大化。公司通过与地方政府或工业园区、社区签订独家经营或者排他性协议，获得 20-30 年的能源特许经营权和长期稳定收益。根据该区域资源禀赋和负荷需求，规划并实施生态能源环保整体解决方案，最大化拓展项目资源。公司控股股东拥有 600 多万亩已修复且光照资源充足的土地，为公司持续发展生态光伏 5.0产业和其它清洁能源产业提供长期的土地资源保障。（三三）公司具有为公司具有为