全球互联网金融商业模式报告2015.pdf

扫描二维码，或长按图片识别，购买报告互联网银行互联网银行1.0互联网银行2.0欧盟40家美国34家非洲5家澳洲5家中国2家南亚3家东南亚3家加拿大3家日本6家互联网银行全球分布情况互联网银行互联网银行1.0互联网银行1.0 互联网银行1.0又称为直营银行（Direct Bank），是指不通过传统柜台和营业网点，而是通过信件、电话、邮件和ATM，以及后来通过互联网或移动终端提供服务的银行模式。Ally Bank是Ally Financial的全资子公司，总资产947.96亿美元，现在拥有100万左右的储蓄账户，每年新开户增长达30%，约有1000名员工。Ally Bnak曾连续三年被Mon互联网银行互联网银行1.0案例：Ally BankAlly Bank专业放贷的互联网银行?账户费用：个人账户开通及使用无需手续费没有最低存款门槛，而且每月前六笔转账不收手续费。 远程存款：用户可以通过智能手机拍照、电脑扫描及免费 的信件邮寄方式存款。 较高利率：活期存款15000美元以上的用户可以获得较高 利率。 ATM费用：用户可以在全球任意ATM取款，Ally Bank为 用户报销手续费。 客户服务：全天候服务，手机银行服务Ally银行Ally汽车金 融和公 司金融个人购物车汽车经销商有融资需求的企业专业放贷借助自身优势实现更好的风控图1Ally Bank 银行依规 Ally FInancial 专业放贷?互联网银行2.0 互联网银行2.0也被称作数字银行（Digital Bank）或移动银行，是在1.0的基础上纵深发展而来。这些银行普遍没有独立的银行牌照，而是选择与传统银行合作来开展业务。互联网银行互联网银行2.0互联银/互联银1.0 /案例：Ally Bank专业放贷的互联银互联网银行互联网银行2.0案例：AtomAtom是英国首家移动银行，所有业务都完全基于手机App实现。 Atom 在2015年6月获得英格兰银行颁发的银行牌照，所从事业务包括银行账户开户、办理活期账户、办理抵押贷款、贷款后续服务以及移动支付等。同年，西班牙银行集团BBVA以4500万英镑的价格购买了Atom 29.5%的股权。Atom完全基于App的“指尖”银行认证资格：英格兰银行颁发的银行牌照目标客户：1834岁已经养成熟练使用手机APP习惯的人群 存款保险：享受英国FSCS提供的最高75000英镑的存款保险赔偿打造一站式金融平台对公与个人金融服务共享交互式的平台储蓄业务贷款及抵押业务?MSO抵押贷款融资业务 与英国著名的金融软件企业Iress合作，在为Atom抵押贷款业务构建标准化、风险可控、效率化的软件系统，提供完全基于App的抵押贷款融资。? 目前只服务于英国居民互联网银行更多案例参见报告完整版Ally Bank专业放贷的互联网银行 ING Direct USA薄利多销的互联网银行 BofI独立经营的互联网银行 Scottrade券商建立的银行 Movenbank提供信用评分的移动银行 Simple搭载记账功能的移动银行 Bluebird针对低消费人群的预付银行卡服务 Monese服务非英国居民的移动银行服务 Atom英国首家完全基于App的“指尖”银行涵盖50个国家及地区， 超过1000家互联网金融领域代表性企业， 分为4大类和30多个子类。 咨询电话：010-62771204扫描二维码，或长按图片识别，购买报告互联网券商在线折扣券商社交型券商众筹型券商折扣券商（discount brokerage） 面向零售投资者，仅提供交易服务，通过“低交易佣金”俘获客户，鲜少提供增值服务。折扣券商始于1975年美国固定佣金制度的废止，大规模发展源于上世纪90年代互 联网交易的兴起。 借助于低佣金，折扣券商占领了大部分的在线交易市场份额。 因此,也被称为“在 线折扣券商”或者“在线券商”。 经历了近40年的发展，目前在线折扣券商细分三个方向： 坚持“深度低佣金” 专注提供交易服务 转型“多元化经营” 互联网券商在线折扣券商：发轫于互联网交易的兴起0204060801988 1990 1992 1994 1996 1998 2000 2002 2004 2006 2008 2010 2012平均每笔交易佣金 美元1973嘉信证券成立，开辟了美国折扣券商的新模式。“低 佣金”吸引了一大批对佣金相对敏感、不需要太多的 投资建议且能够独立进行交易的客户1980嘉信证券客户量达到5万户1983嘉信证券客户量达到50万户1995随着互联网技术的发展，嘉信证券全面开启“互联网 交易”：平均每笔交易佣金为73美元2000互联网交易带来了券商行业的价格战：平均每笔交易 佣金降低为37美元。活跃账户数达430万个，线上完 成交易占总交易的80%以上。互联网券商在线折扣券商/案例：嘉信集团（Charles Schwab）嘉信集团（Charles Schwab）折扣券商的领导者嘉信集团（Charles Schwab）是美国最早的一家折扣券商，嘉信只执行客户的交易指令，并提供极其一般化的市场信息。由于省去了研究投入，嘉信的佣金水平也大大低于了当时的全服务券商，吸引了一大批对佣金相对敏感、不需要太多的投资建议且能够独立进行交易的客户。嘉信交易收入总额和占比0.00%17.50%35.00%52.50%70.00%07501500225030001996 1998 2000 2002 2004 2006 2008 2010 2012交易收总额（亿美元） 交易收占总收嘉信收入结构0.00%25.00%50.00%75.00%100.00%19961998 20002002 200420062008 20102012资产管理收净利息收交易收 其它收2001嘉信将用户定位从“能做独立投资分析和交易的佣 金敏感客户”进行了拓展，从单一的在线折扣券商 转变成综合化经营的资产管理公司。2013交易收入已经1996的占比65.42%下降到了16.8%； 而资产管理业务收入占比从1996年的16.8%上升到 42.59%，成为了嘉信的支柱业务。互联网券商在线折扣券商/案例：嘉信集团（Charles Schwab）-综合化经营嘉信集团（Charles Schwab）转型综合化经营互联网券商社交型券商：WEB2.0在全球兴起给券商行业带来变革社交型券商 2004年之后，Web2.0的兴起带来了全球互联网的社交化趋势。社交化与券商行业的融合催生出了一种新的券商模式：“社交型券商”。Motif Investing平台正式上线于2012年1月，是在SEC注册的经纪商。 与传统券商不同的是，Motif Investing平台向用户提供基于某个主题的投资组合即Motif，并以投资组合为单位向用户收取交易佣金。 一只Motif就是一个由股票或者ETF组成的基于某个特定主题的投资组合投资组合内的股票数量或者ETF数量被严格限定在30只以内互联网券商社交型券商/案例： Motif InvestingMotif Investing提供主题投资的社交型券商投资清单 投资于25家与癌症治疗相关的公司股票，包括4个行业： 成熟生物技术公司，5家 早期生物技术公司，14家 制药公司，1家 医疗器械公司，5家以抗癌为主题的MotifBattling Cancer互联网券商社交型券商/案例： Motif Investing投资流程盈利方式交易佣金是Motif Investing的盈利来源。 Motif Investing的交易佣金以组合计价 每个投资组合的交易（最多30只股票）收取佣金9.95美元。 单支股票交易收取佣金4.95美元。 在组合的每次调仓中，按照上述相同方式收取佣金。Step1 选择投资组合。Step2Step4 跟进后续调仓。个性化定制，如手动添加和删除某只股票、调 节某只股票的投资比例等。Step3购买组合并支付佣金。众筹型券商 伴随着共享经济的兴起，产生了以Loyal 3为代表的“众筹型券商”。 互联网券商众筹型券商：共享经济在全球兴起进一步推进互联网券商的模式创新Loyal3面向客户免费提供股票交易服务，交易的股票均为面向消费者的零售品牌。以此鼓励顾客购买公司的股票增加去品牌忠诚度，不对顾客收费，对上市公司收费。其本质是向公司的粉丝用户“募集”忠诚度的平台。 此外，Loyal3还作为承销商向个人投资者配售IPO股票。互联网券商众筹型券商/案例：Loyal 3Loyal 3?Loyal 3于2008年成立于美国旧金山，拥有由美国SEC颁发的券商牌照。Loyal3定位于“粉丝经济”，核心理念是“拥有你所爱”。券商名也很好地传达了这一理念，Loyal3中的“Loyal”表示“忠诚”；“3”则代表上市公司、持股股东和公司客户。“l ayoL3” 上市公司持股股东公司客户互联网券商众筹型券商Loyal 3面向零售消费公司的众筹型券商更多案例参见报告完整版Motif Investing提供主题投资的社交型券商 eToro来着以色列的社交型券商Robinhood“无交易佣金”券商 Interactive Brokers专注提供交易服务 Charles Schwab综合化经营涵盖50个国家及地区， 超过1000家互联网金融领域代表性企业， 分为4大类和30多个子类。 咨询电话：010-62771204扫描二维码，或长按图片识别，购买报告互联网保险传统保险公司互联网化互联网保险经纪与代理互联网保险公司传统保险公司互联网化 体现在传统保险产品、渠道以及服务三个方面的互联网化。互联网保险传统保险公司互联网化产品创新方向渠道创新方向在发达国家，网络已经成为个 人保险销售的一个重要渠道服务创新方向传统产品创新 与大数据紧密结合，收集分析个人数据，推出差别化定价保险产品，主要体现在车险、健康险等产品。全新产品创设 基于互联网运用而产生的碎片化、场景化保险产品网络成为保险销售的重要渠道客户服务呈现移动化、增值化、社交化三大发展方向100%80%60%40%20%0%寿险远程电子混合服务 代理人健康险财险14%54%32%13%61%26%16%54%30%购买保险互动模式数据统计互联网保险经纪与代理 呈现出互联网线上化发展趋势，发展现状特点有：互联网保险互联网保险经纪与代理提供比价销售服务 市场更加细分 提供客户定制销售 其他创新模式加入相同兴趣爱好或者需求 的团队当团队人数达到Bought By Many 的要求时，公司代表 与保险公司协商产品发行时，购买者即可购 买产品互联网保险互联网保险经纪与代理/案例 ：Bought By Many投保步骤Bought By Many客户定制销售Bought By Many是2011年在英国成立的一家在线保险经纪/代理平台。该公司针对小众特殊需求的客户提供保险经纪/代理服务，通过平台将相同需求的客户聚集成一个团体，并代表该团体与保险公司协商订制保险产品并获取购买优惠。 巴哥犬保险：由于巴哥犬皱褶较多，藏纳污物和细菌，鼻子 短，眼睛突出，易造成伤害，脊椎结构特点，易发生椎间盘 脱出症，而保费高昂。 糖料病人旅游险：因为糖尿病人已有的身体状况，保险公司 认为糖尿病人外出旅游，相较普通人出险概率高，因此保费 高昂。Bought By Many的定制保险举例互联网保险互联网保险公司互联网保险公司 是一种全新线上保险公司商业模式，发展特征有：产品设计体现互联网特征 销售线上化并结合大数据实现精准营销 售后服务和承保理赔线上化 2013.11 保费规模基本处于持续 增长状态 2014 全年保费收入7.9亿元, 2015 全年保费收入22.83亿元。 2015.06 A轮融资57.75亿元，估值500亿美元互联网保险互联网保险公司案例 ：众安保险2013.112013.09获得中国首张互联网保险专业牌照正式揭牌成立，注册资本金12.4 亿人民币累计服务客户数超过3.39 亿，累计服务保单件数超 29.36 亿当天保单数超过1.9 亿，保费超1.25 亿2015.10.312015.11.112013年10月，中国首家互联网保险公司众安保险在上海注册成立，由阿里巴巴、腾讯、平安、携程等联合发起。众安保险的业务流程实现全程在线，全国均不设任何分支机构，完全通过互联网进行承保和理赔服务。保费持续增长众安保险中国首家互联网保险公司众安保险创新型产品，基于互联网经济中参与者的保险需求而产生的全新保险。 众安目前出售的创新型保险产品可大致分为以下五大方面：互联网电商、互联网理财、互联网支付、O2O应用，以及其他碎片化保险产品。互联网电商领域2013.11 退货运费险 2013.12 众乐宝 2014.03 参聚险 2014.11 1688保证金保险互联网理财领域互联网支付领域2014.08 众赢宝（众赢通） 2014 众赢宝（招财宝） 2014.11 无忧PAY行用卡盗刷险 2014.04 百付安 2014.09支付宝账户安全险 2014.10 中信银行信用卡盗刷险 2015.03 小米盗刷险 中山证券账户安全险 O2O河狸家上门意外保险 e代驾司机意外险 保骉车险碎片化保险2014.09 旅游天气保险 小米手机意外保 美的空调高温电费补贴服务 途虎轮胎险 个人法律费用补偿险 多轴飞行器责任保险 互联网保险互联网保险公司案例 ：众安保险企业可主动提出自己的保险需求，与众安合作，共同商议解决方案，目前包括： 物流货运、3C数码、O2O到家、食品餐饮、移动医疗、民宿短租互联网保险?Airbnb房东保障险 P2P违约保险 Indiegogo项目跳票险 Progressive第一家互联网直销保险公司联合健康集团（United Health Group） “移动化+社交化+增值化”综合性发展My Insurance Broker.com线上化产品信息网站 Policybazaar.com比价服务 Pact专注于健康险细分市场 Founder Shield专注于初创企业细分客户 Bought By Many客户定制销售 保险黑板擦 大特保涵盖50个国家及地区， 超过1000家互联网金融领域代表性企业， 分为4大类和30多个子类。 咨询电话：010-62771204扫描二维码，或长按图片识别，购买报告互联网基金销售全球共同基金销售概况美国互联网基金销售中国互联网基金销售中国私募基金的网上销售中国 中国的基金销售渠道以银行为 主，证券、保险、基金和独立基 金销售机构等多种渠道为辅日本 多数居民通过证券公 司（38.8%）、银行的 分支机构（38.4%） 进行购买基金，仅有 11.4%的居民通过互联 网化（证券公司和银 行的网络交易）的途 径购买基金美国 ·82%的个人投资者通 过雇主养老金计划购买 基金·除雇主养老金计划之 外，个人投资者通过专 业投资机构（注册投资 顾问、全服务券商、独 立金融规划师、银行分 支机构和储蓄网点、保 险代理商等）购买基金 的比例则达到了80%·相比之下，仅通过基 金公司直销、基金超市 或者折扣券商等方式购 买基金的比例则为13%欧元区国家 在欧洲大陆，银行保险（bancassurance） 在大多数国家包括法国、德国、意大利和 西班牙都是占主导地位的基金销售渠道 英国英国的基金分销渠道是由独立财务顾问 （IFA, Independent Financial Adviser）所 主导的互联网基金销售全球共同基金销售概况全球共同基金销售概况互联网基金销售美国互联网基金销售美国互联网基金销售 美国有全球最大的共同基金市场，美国互联网基金销售主要体现在：基金超市 基金超市为投资者提供多样化的基金产品，并呈现出一站式的购买服务特色。在美国，富达（Fidelity）、先锋（Vanguard）等大型基金家族或嘉信（Charles Schwab）等券商均有开展基金超市业务。互联网货币基金 以Paypal货币市场基金为典型代表的互联网货币基金。互联网基金销售中国互联网基金销售独立的基金销售机构的网销平台 独立的基金销售机构的网销平台是指具有基金销售资格的独立基金销售机构通过建立网销平台进行基金销售。基于互联网平台的基金销售 基于互联网平台的基金销售指不具有基金销售资格的电商平台、门户网站等基金公司或独立基金销售机构合作，开展基金销售业务。中国互联网基金销售传统基金销售渠道的互联网化 传统基金销售渠道的互联网化是指具有基金销售资格的银行、券商或是基金公司开展网销，这一类并未出现突破性创新。互联网基金销售中国互联网基金销售2.独立的基金销售机构的网销平台案例：天天基金网天天基金网上线于2004年3月，是东方财富旗下全资子公司。 天天基金网是国内首批获得牌照的第三方基金销售机构，也是目前国内访问量最大、网销规模最大的独立基金销售网站。 天天基金网向用户提供的服务主要涵盖：基金数据、投资工具、资讯互动以及基金交易。天天基金国内网销规模最大的独立基金销售机构单位：亿元2012年2013年2014年2015年Q20.70358360.892297.674305.9来源：东方财富年报?单位：笔2012年2013年2014年2015年Q2617521621361136640629029233来源：东方财富年报?中国私募基金的网上销售 私募基金主要是指私募基金公司发行的阳光私募产品。私募基金的网销平台仅完成阳光私募产品的展示和预约咨询，并非真正意义上的互联网销售。互联网基金销售中国私募基金的网上销售互联网基金销售更多案例参见报告完整版OneSource美国最早的基金超市 PayPal货币市场基金美国第一只互联网货币基金 天天基金网国内网销规模最大的独立基金销售机构 天天盈依托基金销售支付牌照发展的平台 京东金融京东旗下互联网理财平台 理财通腾讯旗下互联网理财平台 百度财富和百度金融百度旗下互联网理财平台 投哪网开展私募基金销售业务的P2P平台 格上理财提供一站式投资顾问服务的私募基金网销平台涵盖50个国家及地区， 超过1000家互联网金融领域代表性企业， 分为4大类和30多个子类。 咨询电话：010-62771204扫描二维码，或长按图片识别，购买报告互联网资产管理被动型智能理财平台主动型组合投资平台O2O资产管理平台账户智能管理平台互联网资产管理被动型智能理财平台 低门槛 低费率 易操作 高透明被动型智能理财平台的一般流程：被动型智能理财平台的一般特点：被动型智能理财平台 被动型智能理财平台，又称为智能投资平台（Robot Advisor），是指通过计算机算法向投资者推荐由ETF构成的投资组合。Wealthfront-智能理财平台的典型代表Wealthfront根据算法自动为用户推荐资产组合，同时可提供资金托管服务并自动进行后续调仓。在此基础上还提供其它服务，包括税收损失收割（Tax- loss Harvesting）和单只股票分散计划（Single- Stock Diversification Service）互联网资产管理被动型智能理财平台案例：Wealthfront成立时间：2011年 目标用户：硅谷的“科技新贵” 总账户数：42,338（2015年8月） 管理资产规模：2,612,809,400美元（2015年8月） 投资组合组成：ETF 最低投资门槛：500美元；10000美元（提供税收收割服务） 根据资产规模收取资产管理费 资产管理费 10000美元以下部分：免费； 10000美元以上部分：0.25%/年 ETF运营费（归属ETF所属基金公司） 平均费率约为0.12%/年 ?互联网资产管理被动型智能理财平台案例：Wealthfront?“?”?用户在线问卷测评基于算法推荐投资组合用户在平台充值，资金转入第三方券商实时监测，进行后续调仓平台发出交易指令，实现自动投资风险承受能力：用户年龄、家庭构成、收入水平、资产规模投资标的：ETF（美国股票类、新兴市场股票类、分红股票类、全球股票类、公司债券类、防通胀债券类、地产类、自然资源类）风险偏好水平：最大损失承受意愿共10个问题Apex Clearing阈值法调仓被动投资策略主动型组合投资平台主动型组合投资，是指由围绕某一主题构建投资组合以获取超额收益的投资方式，投资标的为股票、基金或。互联网资产管理主动型组合投资平台Covestor跟投模式的主动型组合投资平台Covestor是一家在线投资管理服务平台，2006年成立,2008年在美国证券交易委员会（SEC）注册提供投资咨询服务。其特色在于由专业投资经理提供投资组合、投资者选择跟投。2015年被美国在线券商Interactive Brokers收购。互联网资产管理主动型组合投资平台案例：Covestor成立时间：2006（2015年被Interactive Brokers收购） 管理资产规模：31,360,231美元 投资组合标的：股票或基金 最低投资额：10000美元，具体视各个投资组合要求而定 收费结构：平台收取跟投人托管资金的0.3%-1.5% （最低收取12.5美元，Covestor只保留0.25%，其余归跟投人）1.选择专业投资者提供的投资组合2.自动跟投3.检查账户状况，进行后续交易O2O资产管理平台O2O资产管理平台，通常指提供线上的免费资产诊断服务和线下的收费人工咨询服务。通过线上服务引流、线下服务盈利。互联网资产管理O2O资产管理平台O2O资产管理平台一般运营模式：线上免费线下收费线上和线下 互为补充 形成服务闭环线下对接投资顾问 面对面服务客户，实现盈利线上免费智能化服务 吸引客户、培育客户Personal Capital成立于2009年，是美国一家提供在线财务分析和财务咨询的个人理财平台，目标客户时可投资资产在10-200万美元之间的大众服务阶层。其主要业务包括线上免费服务与线下收费的人工服务。通过线下资产管理顾问服务收取费用来盈利 线上免费的资产状况跟踪服务：收支分析、养老金分析、投资账户分析、费用分析； 线下收费的人工资产管理服务：通过远程视频或去其位于三藩市和丹佛市的实体办公室约见Personal Capital的投资顾问。Personal Capital线上与线下相结合的资产管理平台互联网资产管理O2O资产管理平台案例：Personal Capital客户资产规模大于10万小于100万美元大于100万美元（Private Client Program）投资金额 （美元）0300万超过300万500万的部分超过500万1000万的部分超过1000万费率0.89%0.79%0.69%0.59%0.49%线下人工收费结构账户智能管理平台账户智能管理平台，是指面向投资机构或独立投资顾问提供平台，帮助他们智能化管理客户。 通过为投资顾问提供各类智能化管理服务，如客户账户聚合管理、投资组合算法、税收优化、自动生成报告等，使得投资顾问能够规模化扩展用户。互联网资产管理账户智能管理平台 第三方客户聚合管理平台对投顾所服务客户智能评测与投资组合选择随时随地查看账户信息绩效报告推送短信通知调仓信息税收优化功能与投顾的网上交流平台对投资顾问引流新客户客户账户聚合管理投资组合自动化管理自动交易与后续调仓自动生成绩效报告自动向客户收费账户智能管理平台提供的服务:互联网资产管理?Wealthfront智能理财平台的典型代表 FutureAdvisor基于财务规划方案的智能理财平台 WiseBanyan“零收费”的智能理财平台 Schwab Intelligent Portfolio券商成立的智能理财平台 MarketRiders收取固定订阅费的智能理财平台 Covestor提供投资组合的投资管理服务平台 Folio Investing帮助投资者构建投资组合的平台 Personal Capital线上与线下相结合的资产管理平台 Vanguard Personal Advisor Service 智能投资与人工投顾结合的资产管理平台 Smart 401K从事退休金管理的O2O投资顾问公司 Trizic面向投资顾问的账户智能管理平台 Jemstep Advisor Pro提供基金排序功能的账户智能管理平台 Motif Advisor券商成立的账户智能管理平台涵盖50个国家及地区， 超过1000家互联网金融领域代表性企业， 分为4大类和30多个子类。 咨询电话：010-62771204扫描二维码，或长按图片识别，购买报告互联网小额商业贷款电商小贷提供在线商业贷款第三方贷款公司提供在线商业贷款第三方支付公司提供在线商业贷款P2P平台提供在线商业贷款互联网小额商业贷款 互联网小额商业贷款与传统银行贷款相比，新兴的互联网小额商业贷款通过结合互联网产生的数据，进行分析，弥补了贷款审核成本过高或者信用评分不足的缺陷，从而快速满足小企业的贷款需求。 互联网小额商业贷款互联网小额商业贷款的业务流程传统贷款一般通过尽职调查采集经营者的“三张财务报表信息”，并通过抵押担保的方式实现风险控制，而基于互联网产生的大数据开展的小贷业务与此有很大的不同。互联网小额商业贷款基于互联网产生的数据类型信息流原始数据还款保证：销售回款或抵押担保（小部分） 持续性监控：持续性数据监控，控制风险建立指标体系建立风控模型做出贷款决策资金流物流社交信息会计数据贷款决策流程持续的贷后监控利用基于互联网产生的多种类型数据信息进行贷款决策互联网小额商业贷款的数据类型互联网小额商业贷款基本信息产生方式：产生主体：产生主体：产生主体：产生主体：产生主体：贷款指标：贷款指标：贷款指标：贷款指标：贷款指标：贷款指标：注册平台账号电商平台第三方支付平台物流企业社交平台财务软件企业主信息客户浏览量账户资金流动进货情况人脉信息个人喜好信用偏好其他软信息应收账款信息票据信息等销货情况客户分布情况关联账户情况交易量客户评价销售价格、数量企业信息姓名、 性别、 学 历、 婚姻状况等企业名称、 注册 资本、 注册地等交易信息资金流信息物流信息社交信息财务信息互联网小额商业贷款电商小贷提供在线商业贷款电商小贷提供在线商业贷款 电商小贷是指电商平台旗下的小贷服务公司，这些电商依靠自身的交易数据从平台卖家或者上下游供应商中挖掘优质客户，并给予数据分析提供贷款服务。成立时间：2012年 面向电商客户：Amazon美国、 Amazon日本；并计划向其他七国扩张 资金来源：自有资金 数据来源：直接调用Amazon平台上商家数据，包括平台注册信息、交易信息、销量变化等数据资料 贷款利率：6%到14%不等； 贷款额度：1000美元到60万美元 贷款周期：3个月至6个月 批贷周期：5个工作日 还款方式：商家每月还款将从卖家账号中自动扣除 放贷规模：数亿美元贷款Amazon平台的电商小贷2012年，Amazon开始通过其贷款服务机构Amazon Capital Services开展小额商业贷款业务Amazon Lending。该业务利用平台上商家注册信息、交易信息、销量变化等数据资料来进行风控，并以此确定卖家所能获得的贷款金额和贷款利率。互联网小额商业贷款电商小贷提供在线商业贷款案例：Amazon Lending注册账号商户需要使用Selling on Amazon的主帐号来注册。批贷如果得到批准，那么资金将在5个工作日内打入商户的Amazon Seller帐号。还款商户的Amazon Lending每月还款将从Amazon Seller帐号中自动扣除。贷款申请流程第三方贷款公司提供在线商业贷款 第三方贷款公司是指具有大数据采集、分析能力的创新型第三方贷款公司或商业预付款公司，通过和电商及其他的互联网公司合作，获取商户的交易数据和社交数据，并基于这些数据为电商经营商户提供小额贷款服务。互联网小额商业贷款/第三方贷款公司提供在线商业贷款成立时间：2008年； 面向客户：Amazon.com、eBay、Yahoo!、Etsy等电商客户； 资金来源：债务融资机构融资； 数据来源：网上经营数据；配送数据；Facebook数据；Twitter数据。 贷款利率：费率波动范围为前两个月每月1%12%，后四个月每月为1% 贷款额度：500- 50000美金 贷款周期：0- 6个月 批贷周期：7分钟放贷 还款方式：每月等额还款 客户数量：10万（2014）互联网小额商业贷款/第三方贷款公司提供在线商业贷款案例：kabbagekabbage大数据驱动的在线小额贷款公司Kabbage是一家利用大数据驱动的第三方小额贷款公司，主要为电商卖家提供商业预付款，号称7分钟放款。在贷款服务过程中，共有三方参与主体，分别是：商业预付款服务提供方、商业预付款服务需求方和数据提供平台。申请初审决策电商客户注册Kabbage账户，并填写简单申请，在Kabbage上申请 商业预付款服务大致是审查用户是否有足够的网络销售时间和数据，初审通过后就 可以提交预付款申请了通过分析网店的店铺信息（商品浏览数、价格、评价、物流、税务 登记号等）、预付款可用余额、经营情况（销售量、库存量、营业 收入等）和社交网络上与客户的互动情况等指标，生成一份独特的 信用评分报告“Kabbage ScoreKard”获得预付款经过初审和决策流程，电商客户可以获得与其信用水平和交易数据 相当的商业预付款额度，额度一般在500-50000美金。贷款申请流程互联网小额商业贷款/第三方支付公司提供在线商业贷款第三方支付公司提供在线商业贷款 第三方支付公司作为互联网金融领域的重要组成部分，是开展在线商务必经的一个环节，因此它们基于支付账户获取客户信息，并对其提供贷款服务。P2P平台提供在线商业贷款 P2P是互联网金融的典型代表，伴随着P2P进入垂直化、专业化的发展路径，部分P2P公司看中电商经营者这一资产端在风控方面的优势，开始进入这一贷款领域。互联网小额商业贷款/P2P平台提供在线商业贷款互联网小额商业贷款更多案例参见报告完整版蚂蚁微贷最成熟的电商小贷 Amazon LendingAmazon平台的电商小贷 京东贷为京东供应商提供电商小贷 Kabbage大数据驱动的在线小额贷款公司 OnDeck利用大数据的极速贷款平台 Blue vine基于商业票据的在线贷款平台 Ezbob英国的一家创新型小企业贷款公司 Able 面向小企业的熟人社交借贷平台 Paypal Working Capital 互联网支付公司提供在线商业贷款 Square Capital移动支付公司提供在线商业贷款 eBay和P2P合作推出针对eBay商家的贷款服务涵盖50个国家及地区， 超过1000家互联网金融领域代表性企业， 分为4大类和30多个子类。 咨询电话：010-62771204扫描二维码，或长按图片识别，购买报告互联网消费金融贷款发薪日贷款的互联网化分期付款信用消费贷款公司新型消费贷款公司发薪日贷款互联网化1.0 发薪日贷款互联网化的最初形式表现为传统发薪日贷款的简单线上化。互联网消费金融贷款/发薪日贷款的互联网化1.0，2.0发薪日贷款互联网化2.0的优势： 核准借款人工作信息，降低贷款坏账率 降低发薪日贷款利息 提供员工福利、增加员工忠诚度发薪日贷款互联网化2.0 由于发薪日贷款互联网化1.0的高利率问题引起了社会的广泛关注，一些互联网发薪日贷款公司针对雇员推出“与雇员公司进行合作”的贷款方案以改善这个问题。 发薪日贷款的互联网化发薪日贷款（Payday Loan） 发薪日贷款通俗而言就是借款人承诺在自己发薪水后即偿还的贷款，具有小额、短期、高息的特征。互联网化发薪日贷款有助于金融资源的有效配置，减少客户等待的时间成本并潜在降低利率成本。主要服务对象时社会弱势群体。SimpleFi针对雇员的高利贷SimpleFi是一家2012年在美国加州成立的发薪日贷款公司。以“人人金融机会平等”为理念，提供雇员贷款、学生贷款和金融教育等服务，其中雇员贷款是其特色业务之一。 雇员企业需要和SimpleFi合作建立雇员贷款项目，SimpleFi与签约企业进行信息共享。雇员借款时，只需通过企业邮箱注册并申请。贷款额度：不超过10000美元 贷款期限：不超过30天（每30天可续借一次） 贷款利率：0%9% 还款方式：通过雇员工资卡自动扣除 互联网消费金融贷款/发薪日贷款的互联网化2.0案例：SimpleFi分期付款信用消费贷款公司 随着互联网深入渗透人们的生活，消费金融也与互联网进行进一步结合，使得金融与场景越发密不可分。整合了场景、数据和征信模型的分期付款信用消费公司应运而生，并逐渐产生了两种模式的消费信贷：互联网消费金融贷款/分期付款信用消费贷款公司综合型消费/支付平台的消费贷款 作为消费入口，电商平台、支付平台等综合型平台基于消费应用以分期付款的方式向消费者提供信用消费。垂直型消费平台的消费贷款 垂直型消费平台有可能针对特殊人群，也有可能针对特殊消费内容。分期乐针对大学生的消费贷款分期乐于2013年成立，专注于年轻人提供互联网消费金融服务。目前，分期乐主要在其自建电商平台上为大学生提供分期消费贷款。互联网消费金融贷款/分期付款信用消费贷款公司/垂直型消费平台的消费贷款案例：分期乐?自建官网用户访问行为、时间节点等都可用作风控数据来源。培养大学生分期金融习惯，培育未来市场通过分期乐旗下P2P平台桔子理财增加资本流转效率深圳市分期乐网络科技有限公司2013年在校大学生，已覆盖全国2400多家高校最先玖富和信融财富；后自建P2P平台：桔子理财身份证件（必须）；学信网学籍截图；内网学籍信息截图；含住宿费的学费缴费发票、收据；校园卡（4选1）收取服务费（年化11%）150003个月、6个月、12个月、24个月12天分期乐目前已开通微信支付、支付宝、财付通、网银等各类还款方式累计成交60亿元（2014年9月）贷款服务提供者成立时间面向电商客户资金来源风控基础数据来源贷款利率贷款额度贷款周期批贷周期还款方式放贷规模?新型消费贷款公司 最新的消费贷网络科技公司希望革新传统风控评分系统，扩大覆盖群体，挖掘低信用群体的消费信贷蓝海。 他们通过面向FICO分数较低或者信用记录缺失等没有过得到传统金融体系服务的群体，通过将征信数据拓展到行为数据、社交数据、购买记录等方面，将互联网消费金融带入全新的领域。互联网消费金融贷款/新型消费贷款公司Zest finance利用大数据和机器学习Zest finance原名ZestCash，2009年9月成立于洛杉矶，其主要面向弱势群体提供消费贷款服务，贷款对象的FICO评分低于500分，甚至信用缺失。 Zest finance的优势在于其强大的数据挖掘能力，并通过多为数据的集合学习与信用评估模型加强对这些弱势群里的描述，得到信用评分。互联网消费金融贷款/新型消费贷款公司案例：Zest financeZest finance?步骤1： 搜集数据自身数据:如姓名、住址、银行卡账 户；同时包括申请人在提交申请时的 网上行为信息专有数据：第三方机构或政府机构所 数据，如传统信用数据供应商所提供 的数据公共数据：如通过互联网搜索借款人 姓名后所能获取的公开信息ZestFinance获得数据后，系统自动搜 寻提取规范变量，同时通过机器自动 学习和专家经验分析等多种方式将大 约3500个数据项转换化70000 维的输 入变量。从 2012 年开始，ZestFinance利用集