伯特利：2019年半年度报告.PDF

芜湖伯特利汽车安全系统股份有限公司 2019 年半年度报告 1 / 143 公司代码：603596 公司简称：伯特利 芜湖伯特利汽车安全系统股份有限公司芜湖伯特利汽车安全系统股份有限公司 20192019 年半年度报告年半年度报告 二一九年八月 芜湖伯特利汽车安全系统股份有限公司 2019 年半年度报告 2 / 143 重要提示重要提示 一、一、 本公司董事会、监事会及董事、监事、高级管理人员保证本公司董事会、监事会及董事、监事、高级管理人员保证半半年度报告内容的真实、准确、完年度报告内容的真实、准确、完整，不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并承担个别和连带的法律责任。整，不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并承担个别和连带的法律责任。 二、二、 公司公司全体董事出席全体董事出席董事会会议。董事会会议。 三、三、 本半年度报告本半年度报告未经审计未经审计。 四、四、 公司负责人公司负责人袁永彬袁永彬、主管会计工作负责人、主管会计工作负责人陈忠喜陈忠喜及会计机构负责人（会计主管人员）及会计机构负责人（会计主管人员）陈忠喜陈忠喜声明：保证半年度报告中财务报告的真实、准确、完整。声明：保证半年度报告中财务报告的真实、准确、完整。 五、五、 经董事会审议的报告期利润分配预案或公积金转增股本预案经董事会审议的报告期利润分配预案或公积金转增股本预案 无 六、六、 前瞻性陈述的风险声明前瞻性陈述的风险声明 适用 不适用 本报告中所涉及的未来计划、 发展战略等前瞻性描述不构成公司对投资者的实质承诺， 敬请投资者注意投资风险。 七、七、 是否存在被控股股东及其关联方非经营性占用资金情况是否存在被控股股东及其关联方非经营性占用资金情况 否 八、八、 是否存在违反规定决策程序对外提供担保的情况？是否存在违反规定决策程序对外提供担保的情况？ 否 九、九、 重大风险提示重大风险提示 报告期内，不存在对公司生产经营产生实质性影响的特别重大风险。公司已在本报告中详细 阐述在生产经营过程中可能面临的各种风险，敬请查阅本报告“第四节经营情况讨论与分析”之 “二、其他披露事项”中“（二）可能面对的风险”，敬请投资者予以关注。 十、十、 其他其他 适用 不适用 芜湖伯特利汽车安全系统股份有限公司 2019 年半年度报告 3 / 143 目录目录 第一节第一节 释义释义 . 4 第二节第二节 公司简介和主要财务指标公司简介和主要财务指标 . 5 第三节第三节 公司业务概要公司业务概要 . 8 第四节第四节 经营情况的讨论与分析经营情况的讨论与分析 . 13 第五节第五节 重要事项重要事项 . 19 第六节第六节 普通股股份变动及股东情况普通股股份变动及股东情况 . 25 第七节第七节 优先股相关情况优先股相关情况 . 28 第八节第八节 董事、监事、高级管理人员情况董事、监事、高级管理人员情况 . 29 第九节第九节 公司债券相关情况公司债券相关情况 . 30 第十节第十节 财务报告财务报告 . 31 第十一节第十一节 备查文件目录备查文件目录 . 143 芜湖伯特利汽车安全系统股份有限公司 2019 年半年度报告 4 / 143 第一节第一节 释义释义 在本报告书中，除非文义另有所指，下列词语具有如下含义： 常用词语释义 公司、伯特利 指 芜湖伯特利汽车安全系统股份有限公司 奇瑞科技 指 芜湖奇瑞科技有限公司，系公司发起人 伯特利投资 指 芜湖伯特利投资管理中心（有限合伙），系公司发起人 世纪江东 指 芜湖市世纪江东创业投资中心（有限合伙），系公司发起人 唐山方舟 指 唐山方舟实业有限公司，系公司发起人 创东方富锦 指 杭州创东方富锦投资合伙企业（有限合伙），系公司发起人 安徽高新同华 指 安徽高新同华创业投资基金（有限合伙），系公司股东 金通安益二期 指 安徽高新金通安益二期创业投资基金（有限合伙），系公司股东 安徽高新毅达 指 安徽高新毅达皖江产业发展创业投资基金（有限合伙），系公司股 东 台州尚颀 指 台州尚颀汽车产业并购成长投资合伙企业（有限合伙），系公司股 东 创东方富润 指 深圳市创东方富润投资企业（有限合伙），系公司股东 金华泰 指 深圳市金华泰投资合伙企业（有限合伙），系公司股东 盐城尚颀 指 盐城尚颀王狮汽车后市场产业投资基金（有限合伙），系公司股东 尚颀德连 指 上海尚颀德连投资中心（有限合伙），系公司股东 德之贵 指 深圳市德之贵投资中心（有限合伙），系公司股东 伯特利电子 指 芜湖伯特利电子控制系统有限公司，系公司的全资子公司 迪亚拉 指 安徽迪亚拉汽车部件有限公司，系公司的全资子公司 唐山伯特利 指 唐山伯特利汽车安全系统有限公司，系公司的全资子公司 威海伯特利 指 威海伯特利萨克迪汽车安全系统有限公司，系公司的控股子公司 遂宁伯特利 指 遂宁伯特利汽车安全系统有限公司，系公司的全资子公司 和蓄机械 指 芜湖市和蓄机械股份有限公司，系公司的参股公司 威海萨伯 指 威海萨伯汽车安全系统有限公司，系公司的参股公司 长安汽车 指 重庆长安汽车股份有限公司 奇瑞汽车 指 奇瑞汽车股份有限公司 奇瑞新能源 指 奇瑞新能源汽车技术有限公司 芜湖达奥 指 达奥（芜湖）汽车制品有限公司 上汽通用 指 上汽通用汽车有限公司 美国萨克迪 指 Sakthi Automotive Group USA,Inc. 北京汽车 指 北京汽车股份有限公司 吉利汽车 指 浙江吉利汽车有限公司 广汽集团 指 广州汽车集团股份有限公司 重庆力帆 指 重庆力帆乘用车有限公司 比亚迪 指 比亚迪股份有限公司 宇通客车 指 郑州宇通客车股份有限公司 报告期 指 2019 年 1-6 月 元、万元 指 人民币元、万元 芜湖伯特利汽车安全系统股份有限公司 2019 年半年度报告 5 / 143 第二节第二节 公司简介和主要财务指标公司简介和主要财务指标 一、一、 公司信息公司信息 公司的中文名称 芜湖伯特利汽车安全系统股份有限公司 公司的中文简称 伯特利 公司的外文名称 Bethel Automotive Safety Systems Co., Ltd 公司的外文名称缩写 WBTL 公司的法定代表人 袁永彬 二、二、 联系人和联系方式联系人和联系方式 董事会秘书 证券事务代表 姓名 陈忠喜 张爱萍 联系地址 安徽省芜湖市经济技术开发区泰山路19号 安徽省芜湖市经济技术开发区泰山路19号 电话 0553-5669308 0553-5669308 传真 0553-5658228 0553-5658228 电子信箱 investorbtl-auto.com investorbtl-auto.com 三、三、 基本情况变更简介基本情况变更简介 公司注册地址 安徽省芜湖市经济技术开发区泰山路19号 公司注册地址的邮政编码 241009 公司办公地址 安徽省芜湖市经济技术开发区泰山路19号 公司办公地址的邮政编码 241009 公司网址 http:/www.btl-auto.com 电子信箱 investorbtl-auto.com 报告期内变更情况查询索引 无 四、四、 信息披露及备置地点变更情况简介信息披露及备置地点变更情况简介 公司选定的信息披露报纸名称 中国证券报、上海证券报、证券日 报、证券时报 登载半年度报告的中国证监会指定网站的网址 http:/www.sse.com.cn 公司半年度报告备置地点 公司董事会办公室 报告期内变更情况查询索引 无 五、五、 公司股票简况公司股票简况 股票种类 股票上市交易所 股票简称 股票代码 变更前股票简称 A股 上海证券交易所 伯特利 603596 不适用 六、六、 公司主要会计数据和财务指标公司主要会计数据和财务指标 (一一) 主要会计数据主要会计数据 单位：元 币种：人民币 主要会计数据 本报告期 （16月） 上年同期 本报告期比上 年同期增减 (%) 营业收入 1,310,465,599.38 1,311,233,754.10 -0.06 芜湖伯特利汽车安全系统股份有限公司 2019 年半年度报告 6 / 143 归属于上市公司股东的净利润 190,744,756.92 150,139,545.07 27.04 归属于上市公司股东的扣除非经常 性损益的净利润 143,391,943.34 140,970,539.64 1.72 经营活动产生的现金流量净额 415,110,694.97 34,524,688.62 1,102.36 主要会计数据 本报告期末 上年度末 本报告期末比 上年度末增减 (%) 归属于上市公司股东的净资产 2,076,122,166.15 1,906,693,242.60 8.89 总资产 3,851,742,354.29 3,591,596,191.87 7.24 ( (二二) ) 主要财务指标主要财务指标 主要财务指标 本报告期 （16月） 上年同期 本报告期比上年同 期增减(%) 基本每股收益（元股） 0.47 0.39 20.51 稀释每股收益（元股） 0.47 0.39 20.51 扣除非经常性损益后的基本每股收 益（元股） 0.35 0.37 -5.41 加权平均净资产收益率（%） 9.53 11.01 减少1.48个百分点 扣除非经常性损益后的加权平均净 资产收益率（%） 7.16 10.34 减少3.18个百分点 公司主要会计数据和财务指标的说明 适用 不适用 七、七、 境内外会计准则下会计数据差异境内外会计准则下会计数据差异 适用 不适用 八、八、 非经常性损益项目和金额非经常性损益项目和金额 适用 不适用 单位:元 币种:人民币 非经常性损益项目 金额 附注（如适用） 非流动资产处置损益 -15,237.01 越权审批，或无正式批准文件，或偶发性的税收返还、 减免 计入当期损益的政府补助，但与公司正常经营业务密切 相关，符合国家政策规定、按照一定标准定额或定量持 续享受的政府补助除外 50,479,592.96 计入当期损益的对非金融企业收取的资金占用费 968,054.81 企业取得子公司、联营企业及合营企业的投资成本小于 取得投资时应享有被投资单位可辨认净资产公允价值 产生的收益 非货币性资产交换损益 委托他人投资或管理资产的损益 因不可抗力因素，如遭受自然灾害而计提的各项资产减 值准备 债务重组损益 企业重组费用，如安置职工的支出、整合费用等 芜湖伯特利汽车安全系统股份有限公司 2019 年半年度报告 7 / 143 交易价格显失公允的交易产生的超过公允价值部分的 损益 同一控制下企业合并产生的子公司期初至合并日的当 期净损益 与公司正常经营业务无关的或有事项产生的损益 除同公司正常经营业务相关的有效套期保值业务外，持 有交易性金融资产、衍生金融资产、交易性金融负债、 衍生金融负债产生的公允价值变动损益，以及处置交易 性金融资产、衍生金融资产、交易性金融负债、衍生金 融负债和其他债权投资取得的投资收益 8,648,329.60 单独进行减值测试的应收款项、合同资产减值准备转回 对外委托贷款取得的损益 采用公允价值模式进行后续计量的投资性房地产公允 价值变动产生的损益 根据税收、会计等法律、法规的要求对当期损益进行一 次性调整对当期损益的影响 受托经营取得的托管费收入 除上述各项之外的其他营业外收入和支出 226,265.63 其他符合非经常性损益定义的损益项目 少数股东权益影响额 -3,909,467.33 所得税影响额 -9,044,725.08 合计 47,352,813.58 芜湖伯特利汽车安全系统股份有限公司 2019 年半年度报告 8 / 143 第三节第三节 公司业务概要公司业务概要 一、一、 报告期内公司所从事的主要业务、经营模式及行业情况说明报告期内公司所从事的主要业务、经营模式及行业情况说明 （一（一）公司主营业务）公司主营业务 公司的主营业务是汽车制动系统相关产品的研发、生产和销售，主要产品分机械制动产品和电控制动产品两大类，前者主要包括盘式制动器、轻量化制动零部件及真空助力器；后者主要包括电子驻车制动系统（EPB）、制动防抱死系统（ABS）、电子稳定控制系统（ESC）、以及线控制动系统（WCBS）。 公司自成立以来，始终坚持自主创新，具备机械制动系统产品和电控制动系统产品的自主正向开发能力。目前，公司在国内累计获得 160 项专利，其中发明专利 46 项；公司的“应用于机动车的电子驻车制动系统及其辅助起步方法”先后在美国、日本、韩国和欧洲取得发明专利，同时在欧盟成员国德国、法国、英国、瑞典完成专利注册。公司技术中心于 2015 年 12 月 31 日被国家发改委等部门认定为 2015 年（第 22 批）国家认定企业技术中心，所属实验室（检测中心）于 2015年 3 月获得中国合格评定认可委员会认可。 同时， 公司分别在中国.上海及美国.底特律设置了研发中心。 公司主要客户包括：通用汽车、福特汽车、沃尔沃、东风日产、吉利汽车、长安汽车、奇瑞汽车、上汽通用、上汽、北京汽车、广汽集团、江铃股份、东风小康、东风柳汽、比亚迪、江淮汽车、小鹏汽车、威马汽车、福田、宇通、大运等。 （二（二）公司）公司经营模式经营模式 公司所处行业为汽车及汽车零部件行业中细分的汽车制动系统行业， 是汽车制造专业化分工的重要组成部分。 公司为汽车制动系统相关产品的一级供应商， 主要面向整车厂配套市场 （OEM） ，少量供应售后服务市场（AM）。公司下游客户主要为汽车主机厂商，上游为各汽车零部件二级（三级）供应商、以及钢铁、铝锭等原材料供应商。 公司在整车厂配套市场主要采用与主机厂客户同步研发模式进行产品的研发、生产和销售。生产方面按照分工及就近供货的原则安排公司本部及各子公司、分公司组织生产。公司对国内客户销售采取直销方式，对国外客户销售方式主要以 FCA（货交承运人）方式发货。 （三（三）公司）公司所处行业情况所处行业情况 公司属于汽车零部件行业，产品主要面向整车厂配套市场（OEM），少量供应售后服务市场（AM），因而公司的业务发展与汽车行业高度相关。 1、2019 年年 1-6 月份我国汽车行业产销量下降月份我国汽车行业产销量下降 2019 半年度，根据中国工信部统计数据，汽车产销分别完成 1213.2 万辆和 1232.3 万辆，同比分别下降 13.7%和 12.4%。16 月，乘用车累计产销分别完成 997.8 万辆和 1012.7 万辆，同比分别下降 15.8%和 14%。 芜湖伯特利汽车安全系统股份有限公司 2019 年半年度报告 9 / 143 从车系看，16 月中国品牌乘用车累计销售 399.8 万辆，同比下降 21.7%，占乘用车销售总量的 39.5%。 2、未来我国汽车行业仍有增长空间，汽车零部件行业进口替代及新能源化、智能化、轻量、未来我国汽车行业仍有增长空间，汽车零部件行业进口替代及新能源化、智能化、轻量化的发展趋势将带来更多的发展机遇。化的发展趋势将带来更多的发展机遇。 短期来看，我国实施积极财政政策（降低个人所得税、降低制造业增值税税率以及降低企业社保成本等）、稳健的货币政策（降准、适度放松对金融机构监管等），宏观政策目标已经从降低宏观杠杆率转为保持宏观杠杆率稳定，将对我国宏观经济及汽车行业的发展产生积极影响。长期来看，我国汽车千人保有量相对于欧美发达国家依然偏低，后续增长空间尚存。2017 年中国汽车千人保有量为 156 辆，与欧美日等发达国家 600-800 辆的千人保有量相比，仍算是年轻的汽车市场，未来仍有一定的增长空间。 在上述背景下，我国汽车零部件行业的进口替代，以及新能源化、智能化、轻量化的趋势将给汽车零部件企业带来更多的发展机会。 （1）进口替代 我国虽然已成为全球最大的汽车市场， 然而却没有能够与之相匹配的大型国产汽车零部件企业。 我国汽车零部件市场， 尤其在汽车电子和发动机关键零部件等高科技含量领域， 外资 （合资）企业占据大部分市场份额。自主零部件与外资/合资零部件相比，具有性价比高、服务好、反应速度快等方面的优势，同时技术差距也在逐步缩小。未来自主品牌汽车企业的发展、合资品牌汽车降本压力大、以及国产零部件技术的积累，将给国内研发及生产能力较强的汽车零部件企业带来进口替代的良好发展机遇。 （2）新能源化 2019 年 16 月，新能源汽车产销分别完成 61.4 万辆和 61.7 万辆，同比分别增长 48.5%和49.6%。其中，纯电动汽车产销分别完成 49.3 万辆和 49 万辆，同比分别增长 57.3%和 56.6%；插电式混合动力汽车产销分别为 11.9 万辆和 12.6 万辆，同比分别增长 19.7%和 26.4%。我国新能源汽车产销继续保持稳步增长态势。汽车电动化对汽车零部件行业带来较大影响，一方面传统动力系统零部件将受到冲击，主要包括发动机、涡轮增压、变速器、燃油系统、排气系统、油箱系统等，另一方面对新能源汽车三电系统（电池、电机、电控）及热管理系统的需求将增加。 （3）智能化 在智能汽车产业链中，高级驾驶辅助系统（ADAS）位于其最前端，也是汽车厂商进入智能驾驶领域的主要方式之一，市场前景广阔。高级驾驶辅助系统主要由三部分构成，分别为信息采集的传感器感知层面、信息处理的识别及算法决策层面、以及操控和执行层面，涉及环境感知、芜湖伯特利汽车安全系统股份有限公司 2019 年半年度报告 10 / 143 图像识别、编程算法、路径优化、人机互联等领域。目前 ADAS 主要功能模块在新车市场上的渗透率相对较低，未来发展空间巨大。 （4）轻量化 国家燃耗与排放标准不断提高，汽车轻量化势在必行。根据工信部 2014 年 12 月发布、2016年 1 月 1 日开始实施的两项强制性国家标准乘用车燃料消耗量限值（GB19578-2014）和乘用车燃料消耗量评价方法及指标 （GB27999-2014） ， 汽车的 CO2 排放标准将从 2015 年 155g/km降到 2020 年的 112g/km，降低幅度高达 28%。国家对于国内乘用车企业燃料消耗也将从 2015 年的 6.9L/100km 降到 2020 年的 5.0L/100km，降幅高达 27%。面对越来越严格的排放标准，单纯依靠设计优化已经无法满足减排要求，轻量化成为主要的减排方式之一。 中国制造 2025强调汽车轻量化重点工作领域包含推广应用铝合金、镁合金、高强度钢、塑料及非金属复合材料等整车轻量化材料和车身轻量化、底盘轻量化、动力系统以及核心部件的轻量化设计。由于铝合金的金属性能优越，加工工艺成熟，是短期内最有可能大规模使用的轻质材料。 （四）报告期内主要产品的产销情况（四）报告期内主要产品的产销情况 2019 年上半年，公司在研项目数为 120 项，其中新能源项目数为 45 项，涉及 58 个新车型，其中 21 个为新能源车型；新增开发项目 76 项，其中新能源项目 23 项，涉及 36 个新车型，其中新能源车型 11 个。同时，公司投产项目 39 项，其中新能源项目 16 项，涉及 19 个车型，其中新能源车型 9 个。2019 年上半年，公司主要产品盘式制动器产量为 897,963 套，销量 882,540 套，产值为 63,492.10 万元；轻量化制动零部件产量为 3,013,549 件,销量 2,404,725 件，产值为38,015.45 万元；电控制动产品产量为 335,754 套，销量 318,393 套，产值为 33，666.77 万元。 二、二、 报告期内公司主要资产发生重大变化情况的说明报告期内公司主要资产发生重大变化情况的说明 适用 不适用 三、三、 报告期内核心竞争力分析报告期内核心竞争力分析 适用 不适用 （一）（一）公司市场公司市场地位地位 公司是国内专业从事汽车制动系统产品研发、生产及销售的汽车零部件供应商，同时具备机械制动系统产品和电控制动系统产品的自主正向开发能力。公司在机械制动产品及电控制动产品方面均已具备一定的年产能规模，具备较强的产品供货能力及高性能与智能制动产品开发能力。 （二）公司竞争优势（二）公司竞争优势 1、具备自主正向系统开发能力及长期积累的技术优势、具备自主正向系统开发能力及长期积累的技术优势 公司在机械制动系统产品和电控制动系统产品方面均具备自主正向开发能力，可根据客户整车需求设计出相应的制动系统产品，具有协同客户同步开发、同步设计的能力。同时，公司具有芜湖伯特利汽车安全系统股份有限公司 2019 年半年度报告 11 / 143 较强的系统开发能力，不仅能够实现制动系统零部件的配套，而且能够为客户提供制动系统解决方案，从而在产品成本和性能方面更具市场竞争优势。 2、拥有丰富的产品品种和合理的产品结构的优势、拥有丰富的产品品种和合理的产品结构的优势 公司同时具备机械制动系统和电控制动系统的产品研发、制造能力。近年来，公司在卡钳及盘式制动器等机械制动产品和电子驻车制动系统产品方面不断创新、提高性能，形成了完整的产品系列，有助于公司缩短开发周期、降低开发成本。同时，公司制动防抱死系统、电子稳定控制系统产品的技术研发及产业化也取得了突破，丰富了公司的汽车电控制动系统产品品种。 公司控股子公司威海伯特利从事轻量化制动零部件的生产，符合汽车整车、零部件轻量化的发展趋势，能够降低油耗，延长新能源汽车续航里程，更加环保。威海伯特利在轻量化制动零部件的技术、制造、工艺、质量控制、市场营销方面建立的基础，将有助于公司在转向节、卡钳、制动盘等基础制动零部件未来由铸铁向铸铝升级换代时，在技术、成本等方面获得领先优势。 3、拥有质量与品牌优势、拥有质量与品牌优势 公司已建立完备的质量保证体系和可靠的质量保证能力， 先后取得 ISO/TS16949:2009 质量管理体系认证证书（制动系统的设计与制造）、ISO9001:2008 质量管理体系认证证书（制动系统的设计与制造）、ISO14001 环境管理体系认证证书、以及 OHSAS18001 职业健康安全管理体系认证等。 目前公司拥有先进的制动部件综合耐久试验台、 制动钳体拖滞力矩试验台、 疲劳寿命试验台、驻车扭转疲劳试验台、NVH 制动器惯性试验台、转向节三向加载疲劳试验台、制动部件综合性能试验台、材料拉伸试验机、制动钳体滑动阻力测试台、弹簧试验机、助力器综合性能试验台、实车制动性能及噪音测试仪等全套汽车制动产品的试验检测设备，能自主完成从产品设计至生产全过程精密测量与各种综合性能实验，保证了产品的开发质量。公司拥有的多条自动化组装线能对公司产品的质量信息进行在线监控和一对一的追溯， 从而确保公司产品性能和质量达到设计要求。 公司严格的产品质量管理获得了多家客户的认可，曾先后获得奇瑞汽车授予的“卓越合作表现奖”、吉利汽车授予的“供应商改善提升奖”和“质量贡献奖”、重庆力帆授予的“质量贡献奖”、奇瑞商用车授予的“2018 年度优秀供应商”奖、江淮汽车授予的“合作共赢奖”、威马汽车授予的“最佳合作伙伴奖”，满分通过长安汽车“QCA 供应商质量体系”认证，通过东风日产“供应商准入”审核。威海伯特利先后获得上汽通用“2014 年度绿色供应商”、通用汽车中国投资有限公司“优秀供应商”、 “通用汽车 2017 年全球供应商质量优秀奖”、 “通用全球供应商质量卓越奖”、“上汽通用东岳基地 2018 年铜伙伴奖”。 公司已积累了一定的市场知名度及美誉度， 曾被评为“国家知识产权优势企业”、“安徽省创新型企业”。公司的 WBTL 商标被安徽省工商局认定为安徽省著名商标，商标被芜湖市工商局认定为芜湖市知名商标。2017 年 6 月，公司专利“一种应用于机动车的电子驻车制动系统及其辅助起步方法”获得第五届安徽省专利金奖，同年 11 月，公司被安徽省经济和信息化委员会认定为“2017 年安徽省技术创新示范企业”。2018 年公司获得“强国之基中国优秀汽车零部件芜湖伯特利汽车安全系统股份有限公司 2019 年半年度报告 12 / 143 企业自主创新模范奖”，被评为“中国汽车零部件百强企业”、“2018 年度安徽省民营企业纳税百强”、“2018 年度安徽省民营企业营收百强”，入围“2017 年度全国工商联上规模民营企业”。 4、具备客户资源优势、具备客户资源优势 公司与吉利汽车、长安汽车、奇瑞汽车、北京汽车、上汽、广汽集团、江淮汽车、江铃股份、东风日产、比亚迪、宇通客车等国内多家知名的自主品牌主机厂商建立了良好的合作关系，与通用、福特及沃尔沃等国际品牌建立了业务合作关系。 5、合理分工、专业化生产及加强管理而取得的成本控制优势、合理分工、专业化生产及加强管理而取得的成本控制优势 公司对于核心零配件全部自主生产，非核心零配件部分自主生产、部分对外采购，并参股从事铸铁类零配件生产的企业。核心零配件全部自主生产，既可以保证公司产品质量，又能够控制核心零配件的生产成本。自主生产部分零配件及参股上游供应商，使得公司能够掌握对外采购零配件的生产工艺及成本构成，从而在质量控制、采购议价方面更具优势。而对外采购部分非核心零配件，能够使得公司将更多资源投入附加值更高的核心零配件及总成产品的生产。 在生产方面，公司采用精益生产模式（TPS）、以准时化（JIT）方式组织生产，不断优化工艺流程，并在产品生产布局上坚持专业化及就近供货的原则，让分布在安徽芜湖、山东威海、河北唐山、四川遂宁、浙江宁波、内蒙鄂尔多斯及上海等地的公司本部、各分公司和子公司能够发挥各自的区位优势。 同时， 公司持续在原材料采购、 存货管理、 物流运输及供货等方面加强管理，以缩短公司产品生产周期、提高供货速度。 上述因素使得公司在产品质量过硬、服务及时的同时拥有成本优势，从而增强公司的抗风险能力，确保公司盈利持续稳定，在行业竞争中处于有利地位。 芜湖伯特利汽车安全系统股份有限公司 2019 年半年度报告 13 / 143 第四节第四节 经营情况的讨论与分析经营情况的讨论与分析 一、一、经营情况的讨论与分析经营情况的讨论与分析 公司2019年1-6月份的主要经营情况如下： 1、 总体经营情况总体经营情况 2019 年 1-6 月份，公司实现营业收入 131,046.56 万元，与上期基本持平；实现归属于母公司所有者的净利润 19,074.48 万元，同比增长 27.04%。报告期末，公司总资产 385,174.24 万元，较期初增加 7.24%，归属于母公司所有者权益 207,612.22 万元，较期初增加 8.89%。 2、市场开拓情况、市场开拓情况 公司在稳固现有客户的基础上， 加大市场开拓力度， 积极开发新客户， 进一步优化客户结构。2019 年 1-6 月份，公司在研项目数为 120 项，其中新能源项目数为 45 项，涉及 58 个新车型，其中 21 个为新能源车型；新增开发项目 76 项，其中新能源项目 23 项，涉及 36 个新车型，其中新能源车型 11 个。同时，公司投产项目 39 项，其中新能源项目 16 项，涉及 19 个车型，其中新能源车型 9 个。 3、新产品及新技术创新情况、新产品及新技术创新情况 公司加大研发投入，稳步推进新产品研发及量产交付。为进一步提升新能源车辆的驻车安全性和可靠性，公司在已有的 Smart EPB 基础上自主研发、推出针对新能源车辆的又一款新技术产品“双控电子驻车制动系统”，并已同步运用到多款新产品开发中。线控制动系统（WCBS）已完成样件研发及相关试验， 并于今年 7 月份举办了新产品发布会， 部分客户等人员已现场试驾试乘，对新产品的功能等给予了高度评价，计划 2020 年上半年将完成生产线建设。 (一一) 主营业务分析主营业务分析 1 1 财务报表相关科目变动分析表财务报表相关科目变动分析表 单位:元 币种:人民币 科目 本期数 上年同期数 变动比例（%） 营业收入 1,310,465,599.38 1,311,233,754.10 -0.06 营业成本 1,002,583,926.29 1,005,402,893.57 -0.28 销售费用 25,289,338.12 27,158,076.46 -6.88 管理费用 26,192,007.51 24,969,189.08 4.90 财务费用 114,042.16 5,950,590.81 -98.08 研发费用 48,390,685.84 49,181,474.16 -1.61 经营活动产生的现金流量净额 415,110,694.97 34,524,688.62 1,102.36 投资活动产生的现金流量净额 174,303,294.30 -356,548,946.25 148.89 筹资活动产生的现金流量净额 -75,110,508.62 593,343,879.60 -112.66 财务费用变动原因说明:主要系利息收入增加所致。 经营活动产生的现金流量净额变动原因说明:主要系经营性收款增加所致。 投资活动产生的现金流量净额变动原因说明:主要系公司购买理财产品到期赎回所致。 筹资活动产生的现金流量净额变动原因说明:主要系公司当期偿还银行贷款及上年度首次完成发 行公开股票所致。 芜湖伯特利汽车安全系统股份有限公司 2019 年半年度报告 14 / 143 2 2 其他其他 (1)(1) 公司利润构成或利润来源发生重大变动的详细说明公司利润构成或利润来源发生重大变动的详细说明 适用 不适用 (2)(2) 其他其他 适用 不适用 (二二) 非主营业务导致利润重大变化的说明非主营业务导致利润重大变化的说明 适用不适用 (三三) 资产、负债情况分析资产、负债情况分析 适用不适用 1.1. 资产资产及及负债负债状状况况 单位：元 项目名称 本期期末数 本期期末 数占总资 产的比例 （%） 上期期末数 上期期 末数占 总资产 的比例 （%） 本期期 末金额 较上期 期末变 动比例 （%） 情况说明 货币资金 1,107,650,739.34 28.76 591,751,525.87 16.48 87.18 主要系公司当期经营性现金收款所致 预付款项 28,313,807.47 0.74 6,316,817.13 0.18 348.23 主要系当期预付原材料货款增加所致 其他应收款 12,469,635.42 0.32 7,843,809.22 0.22 58.97 主要系理财产品应收利息及备用金借款 增加所致 其中：应收利息 2,706,460.13 0.07 1,195,597.23 0.03 126.37 主要系理财产品及银行定期存款应收利 息增加所致 可供出售金融资产 15,000,000.00 0.42 -100.00 主要系当期会计政策调整所致 其他权益工具投资 30,000,000.00 0.78 100.00 主要系当期增加投资及会计政策调整所 致 长期股权投资 30,446,131.53 0.79 12,745,851.55 0.35 138.87 主要系当期增加投资所致 在建工程 102,572,544.45 2.66 51,292,093.28 1.43 9