没有绩效就没有未来.pdf
《没有绩效就没有未来.pdf》由会员分享,可在线阅读,更多相关《没有绩效就没有未来.pdf(97页珍藏版)》请在得力文库 - 分享文档赚钱的网站上搜索。
1、To protect the confidential and proprietary information included in this material,it may not be disclosed or provided to any third parties without the approval of Hewitt Associates LLC.没有绩效就没有未来没有绩效就没有未来如何在变动不居的环境下构建证券公司的核心游戏规则如何在变动不居的环境下构建证券公司的核心游戏规则唐斌地唐斌地2009年年10月月29日翰威特咨询公司 北京证券行业日翰威特咨询公司 北京证券行业H
2、RD Club2目录目录中国证券行业业务发展及人力资源管理趋势如何在变动不居的环境下进行组织绩效管理如何构建业务条线的绩效管理如何量化职能条线的绩效管理如何进行有效的员工绩效管理翰威特证券行业成功案例分享中国证券行业业务发展及人力资源管理趋势如何在变动不居的环境下进行组织绩效管理如何构建业务条线的绩效管理如何量化职能条线的绩效管理如何进行有效的员工绩效管理翰威特证券行业成功案例分享3中国证券行业现状中国证券行业现状-整体规模偏小整体规模偏小1,045,409657,978摩根士丹利摩根士丹利1,119,796885,000高盛集团高盛集团1,020,050875,780美林证券美林证券2007
3、年底2008 年底国际投行单位:百万美元单位:百万元人民币证券公司未经审计的财务报告显示,截至2008年12月31日,107家证券公司报表总资产为1.2万亿元,不足国际大型投资银行单家公司的资产规模不少证券公司规模在08年由于受客户存款保证金的影响出现大幅缩水,与国外投行的差距进一步扩大以目前国内券商中资产规模最大的国泰君安为例,其资产规模不足高盛一家公司的十分之一通过规模扩张提高市场占有率资本规模本身就是一种品牌,较小的资本规模必然会导致业务面狭窄和业务能力不足。便利的证券交易设施、先进的交易设备和高素质的管理和专业人才,无不需要雄厚的资本作后盾。通过规模扩张提高市场占有率资本规模本身就是一
4、种品牌,较小的资本规模必然会导致业务面狭窄和业务能力不足。便利的证券交易设施、先进的交易设备和高素质的管理和专业人才,无不需要雄厚的资本作后盾。94,57349,02224,13753,13135,350 77,96585,49776,474105,36764,64294,42298,6962007年度年度74,68833,36032,10121,26747,633(母)48,72646,21768,48146,357136,7272008年度年度中信证券海通证券华泰证券中金国际光大证券东方证券招商证券广发证券申银万国国泰君安国信证券银河证券中信证券海通证券华泰证券中金国际光大证券东方证券招商
5、证券广发证券申银万国国泰君安国信证券银河证券国内领先证券公司国内领先证券公司数据来源:各公司年报、Wind资讯、和迅网2009年证券行业趋势4中国证券行业现状中国证券行业现状-行业集中度不足行业集中度不足赫芬德尔赫芬德尔赫希曼指数(赫希曼指数(HIHI指数)指数)是国际通行计算行业集中度的指标,其计算方法为将行业内各公司的市场份额乘以100,平方后求和。HIHI指数指数=(S1100)2(S2100)2(S3100)2(Sn100)2 Si为公司市场份额为公司市场份额HIHI指数1000 所计算行业处于集中竞争状态500 所计算行业处于高度竞争分散状态5001000 所计算行业处于分散竞争状态
6、11061232206925371761252HIHI指数指数中国香港中国香港韩国韩国日本日本英国英国美国美国中国中国国家(地区)国家(地区)数据来源:中国资本市场发展报告注:注:HIHI指数以证券公司总收入计算。中国为指数以证券公司总收入计算。中国为2007年,其他国家或地区为年,其他国家或地区为2006年年2009年证券行业趋势5但与发达市场相比,我国券商的业务结构单一,经纪业务依然是主要收入来源,未来发展趋势将是业务结构的优化与均衡但与发达市场相比,我国券商的业务结构单一,经纪业务依然是主要收入来源,未来发展趋势将是业务结构的优化与均衡 对比美日成熟的资本市场业务结构的变化趋势,可以发现
7、:经纪业务与自营业务占比处于明显下降趋势承销业务收入与产业结构变迁的过程中联系紧密,但整体呈下降趋势以资产管理业务为代表的其他业务收入扮演更重要的角色 我国券商的收入结构类似于日本1980年代和美国1970年代的状况 我们券商经纪业务和自营业务占营业收入的80以上,这两项业务都与股票市场的景气行情密切相关,受市场波动影响直接,相对单一的业务结构决定了我国证券公司难以实现可持续的稳定增长1989-2004,日本券商收入结构,日本券商收入结构1976-2007,美国券商收入结构,美国券商收入结构2006-2008,我国券商收入结构,我国券商收入结构2009年证券行业趋势6我国券商战略群体图我国券商
8、战略群体图注:图形面积与其营业收入成正比优势业务指各项业务排名相对较前的业务(证券业协会公布,2008)华北、东北、西北华东及华中华南西南主要影响力区域主要影响力区域投资银行经纪业务资产管理中信中信中金中金国信国信国泰君安国泰君安广发广发华泰华泰银河银河中银国际中银国际中信建投中信建投海通海通申银万国申银万国国海国海第一创业第一创业全国光大光大招商招商安信安信齐鲁齐鲁联合联合宏源宏源兴业兴业长江长江华西华西西南西南东北东北信达信达财通财通平安平安国金国金瑞银瑞银东方东方中投中投国联国联华融华融首创首创国元国元德邦德邦恒泰恒泰民生民生高盛高华高盛高华财富财富民族民族华林华林国都国都方正方正财达财
9、达浙商浙商中原中原上海上海东吴东吴西部西部东海东海优势业务优势业务1234567战略群体图解读战略群体图解读1.第一梯队:具有全国影响力,优秀的品牌知名度,卓越业绩表现的券商群体,代表着我国券商最强阵容2.第一梯队边缘:具有全国影响力,尤其擅长经纪业务,业绩卓越,但投行、资管业务尚未突破至业内前列3.华南地区投行尖兵:凭借区域优势或业务能力在华南区立足,投行业务相对优秀仍未进入全国领先地位的券商群体4.华南地区经纪尖兵:广泛网点奠定经纪业务基础,并在投行和资产管理领域暂露头角5.华东及华中地区经纪尖兵:充分利用独有区域优势及当地政府关系,以经纪业务获得优秀业绩6.北京地区投行尖兵:凭借股东关系
10、(外资或大型国企)突破投行业务7.东北、西北区域尖兵:雄踞一方疆土,具有领先的区域优势,具备较高佣金率优势2009年证券行业趋势7行业集中和分化不断加剧,新的竞争格局正在形成行业集中和分化不断加剧,新的竞争格局正在形成优势券商能力不断增强中小型券商谋求突破发展优势券商能力不断增强中小型券商谋求突破发展监管政策鼓励“扶优限劣”鼓励规模扩张:新规定只允许A、B类券商在全国范围增设网点;优先业务许可:直投业务、融资融券等创新业务优先放行优质券商经营各项业务集中度呈现越来越高的趋势 经纪业务、投资银行业务前十名集中度持续增加 优质券商资本优势使其具备各项业务发展的更快的可能,进一步压缩中小券商的业务空
11、间迅速扩张规模 通过上市扩张资本金规模 新设网点或并购整合其他券商扩张业务版图把握业务市场机遇 资产管理业务处于发展初始阶段,部分中小型券商集中资源突破,获得初步市场地位 创业板开闸为中小券商投资银行业务带来全新契机“曲线救国”突破许可障碍 尽管没有直投牌照,部分中小券商通过投资PE,获得投资实体经济的机会寻求规模增长、战略布局 通过增资扩股、公开增发等手段获得资金 借壳上市也是获得资金、建立品牌效应的重要手段之一 通过搬迁、更名营业部实现战略版图重新布局2009年证券行业趋势8证券公司未来发展方向证券公司未来发展方向金融市场内部互相沟通的内在要求,整合商业银行、保险公司、信托公司等各类金融机
12、构,向大型金融集团发展,提高整个金融市场配置资源的效率 在稳步推进中国资本市场对外开放的进程中,中国券商需要不断提高在开放环境下的综合竞争实力 网络经济时代的来临为证券公司的发展带来了全方位的深刻变革,证券公司已经开始重视网上发行、网上交易服务、网上理财等业务的投入与开发 国家政策的放开和证券公司业务创新的进一步发展,证券公司将提供更多的金融服务 中国证券公司规模与国际投行相比仍然存在极大的差距,伴随越来越多的证券公司实现增资扩股和公司上市,公司规模必然大幅提高全能化全能化国际化国际化网络化网络化多元化多元化规模化规模化规范化规范化 伴随资本市场法制建设的不断完善,未来证券公司的管理和运行将更
13、加规范123456 公司品牌建设公司品牌建设 资本规模资本规模 客户资源的获取和整合客户资源的获取和整合 投研实力投研实力 与政府和监管机关关系与政府和监管机关关系 业务创新能力业务创新能力 关键人才的激励和保留关键人才的激励和保留关键成功要素关键成功要素2009年证券行业趋势9证券公司人才特点及人力资源现状证券公司人才特点及人力资源现状多数证券公司仍处于人力资源发展的第二阶段多数证券公司仍处于人力资源发展的第二阶段(第一阶段企业老总是(第一阶段企业老总是HR经理、第二阶段人力资源部是经理、第二阶段人力资源部是HR经理、第三个阶段是所有管理者是经理、第三个阶段是所有管理者是HR经理,第四个阶段
14、每位员工都是自己的经理,第四个阶段每位员工都是自己的HR经理)经理)行业人才特点行业人才特点人力资源现状人力资源现状1.高智力高智力 主要以高学历的专业人才为主,属于智力密集型行业2.高流动高流动 行业人员流动较为频繁3.专业人才稀缺专业人才稀缺 投资经理、分析师、保荐人、营业部经理是行业中的稀缺人才,该类人才竞争激烈,4.专业化不足专业化不足 基于中国证券行业的发展阶段,中国证券行业人才与国外一流投行的人才在专业和经验方面仍然存在一定差距5.关注全面回报关注全面回报 行业人才不仅关注薪酬福利等外在回报,同时关注培训、职业发展等内在回报基于中国证券行业的发展阶段,证券公司集中于公司业务的发展,
15、对人力资源管理体系的整体重视程度仍然偏低多数证券公司的人力资源管理仍然以事务性工作为主,甚至从属于公司行政部门以内证券市场巨大的波动性对人力资源管理工作如薪酬水平的过度起伏、绩效考核的目标设置等带来更大的挑战证券公司业务繁多且盈利模式不同,难以达到不同业务人才管理的差异化和相对公平间的平衡。由于国家政策或行业发展阶段等原因,对于某些人才的定价已经超出理性,这部分人员的巨额薪酬支出甚至开始成为证券公司难以承受的固定成本当某些关键人才的现金回报已经高到令人咋舌的程度,如何以其他方式提高对于优秀人才的激励和保留成为人才管理的关键行业人力资源管理基础薄弱行业特性提高人力资源管理难度人才的激励和保留是人
16、力资源管理的重点2009年证券行业趋势10证券行业趋势引发的HR策略重点,其中最重要的是建立绩效管理的核心游戏规则,以承载经营战略的落地,没有绩效就没有未来证券行业趋势引发的HR策略重点,其中最重要的是建立绩效管理的核心游戏规则,以承载经营战略的落地,没有绩效就没有未来 梳理和明晰公司战略并建立与之链接的人力资源管理体系;通过岗职体系和业务流程优化提高人力资源运用效率,有效控制成本;建立适用于跨业务、区域治理的管控机制和人力资源管理制度体系,以加速企业内部管理和品牌提升;优化薪酬结构,重点关注高层、业务骨干的激励机制,了解行业薪酬态势吸引优秀行业用工;灵活采用多种激励方法,建立起适合经纪、投行
17、、投资、资产管理、研究分析等多通道的人员的薪酬和发展体系,倾向核心员工;建立适合不同员工群体的福利体系,提高各项福利的实用型,提升员工满意度;通过能力开发系统的建立来提升现有人员专业素质以巩固价值链的运作效率;对于关键的专业和管理型人才建立特殊长期激励和指标考核机制,促进公司长期健康发展。全能化全能化国际化国际化网络化网络化多元化多元化规模化规模化规范化规范化人力资源管理的规范化和专业化发展是伴随公司规模和业务发展的必然优秀的金融专业人才、职业经理人和IT工程师都将成为行业内重点关注人才与更多外资券商的竞争以及创新业务的不断推出,优秀人才的竞争将更加激烈对于跨业务、跨区域和对下属子公司的管理将
18、提高人力资源管理的难度规范体系协调发展多重激励长期共赢规范体系协调发展多重激励长期共赢2009年证券行业趋势11翰威特近期投行、证券行业项目经验翰威特近期投行、证券行业项目经验 组织结构、职位、薪酬及绩效体系设计、业务部门短期及公司长期激励机制设计江海证券江海证券 组织优化、职位、薪酬及绩效体系设计华西证券华西证券 组织、战略诊断,战略设计世纪证券世纪证券 组织、战略诊断,战略设计国海证券国海证券 组织优化、职位、薪酬及绩效体系设计、业务部门短期及公司长期激励机制设计国信证券国信证券 高管薪酬、长期激励、绩效管理体系设计国都证券国都证券 薪酬审计,薪酬体系设计中德证券中德证券(德意志银行与山西
19、证券合资德意志银行与山西证券合资)职位体系设计、薪酬体系设计、绩效管理体系设计西南证券西南证券 职位体系设计、薪酬体系设计、绩效管理体系设计中银投资中银投资 薪酬体系设计、福利体系设计、基于素质模型的招聘能力体系设计中金公司中金公司 组织机构设计、职位体系设计、薪酬体系设计、绩效管理体系设计、长期激励设计深圳国投深圳国投 职位体系设计、薪酬体系设计、绩效管理体系设计华宝信托华宝信托 合作开展中国证券企业长期激励课题的研究工作及辖区内证券公司员工敬业度调研中国证券监督管理委员会深圳监管局中国证券监督管理委员会深圳监管局 能力模型设计与实施第一创业证券第一创业证券 组织优化、职位、薪酬及绩效体系设
20、计江南证券江南证券 职位、薪酬和绩效体系的优化与设计华宝证券华宝证券工作范围工作范围公司公司/机构机构12目录目录中国证券行业业务发展及人力资源管理趋势如何在变动不居的环境下进行组织绩效管理如何构建业务条线的绩效管理如何量化职能条线的绩效管理如何进行有效的员工绩效管理翰威特证券行业成功案例分享中国证券行业业务发展及人力资源管理趋势如何在变动不居的环境下进行组织绩效管理如何构建业务条线的绩效管理如何量化职能条线的绩效管理如何进行有效的员工绩效管理翰威特证券行业成功案例分享13证券行业绩效管理体系的关键议题及翰威特的解决思路证券行业绩效管理体系的关键议题及翰威特的解决思路1。绩效管理体系必须反映证
21、券行业波动下的战略动态灵活性以及衡量真实的业绩。绩效管理体系必须反映证券行业波动下的战略动态灵活性以及衡量真实的业绩2。业务线各绩效指标必须反映经营业绩的驱动关系逻辑性。业务线各绩效指标必须反映经营业绩的驱动关系逻辑性通过动态业绩管理体系,建立根据外部市场变化灵活调整战略方向和战略目标的机制通过绝对业绩和相对业绩的平衡考核,衡量真实业绩通过动态业绩管理体系,建立根据外部市场变化灵活调整战略方向和战略目标的机制通过绝对业绩和相对业绩的平衡考核,衡量真实业绩根据各业务线的发展战略发现其价值驱动因素,导出相应的业绩指标以及其他部门的关联指标根据各业务线的发展战略发现其价值驱动因素,导出相应的业绩指标
22、以及其他部门的关联指标关键议题解决思路关键议题解决思路翰威特价值树翰威特价值树举例:经纪业务举例:经纪业务 当期利润 经纪业务收入增长 客户资产的增长绝对业绩相对业绩绝对业绩相对业绩 营业部排名 交易量对标比较3。职能部门的考核应该有效衡量其价值创造的方式。职能部门的考核应该有效衡量其价值创造的方式根据业务部门的考核指标层层往下分解,确定职能部门在承接业务发展所要作出的战略举措和具体行动,并按以此制定的工作主计划作为职能部门绩效管理基础根据业务部门的考核指标层层往下分解,确定职能部门在承接业务发展所要作出的战略举措和具体行动,并按以此制定的工作主计划作为职能部门绩效管理基础职能部门绩效过程监控
23、分解职能部门绩效过程监控分解不良承销收入达成率目标客户收入达成率需改进承销利润达成率目标客户收入占部门总收入比重良好承销规模达成率目标客户项目数量达成率战略议题承销业务市场份额增长率目标客户储备项目数量达成率驱动因素承销业务市场排名目标客户潜在收入增长率承销发行过会率客户维护和跟踪服务达成率承销项目数量达成率监管部门及内核会不予通过项目数量企业融资项目平均收入达成率储备项目平均收入增长率建立专业的研究小组,实现项目经验的累积与共享;并将客户深度研究报告内部共享通过建立专业的债券小组,支持不同项目小组对债券知识的需要通过动态调整IPO业务,实现承销业务的可持续增长PE基金收入达成率PE基金利润达
24、成率资管部门可以通过fund of fund 的形式投资PE基金PE基金管理规模达成率PE基金数量达成率向资产管理部推介潜在客户数量向资产管理部门推介客户年收入向经纪业务部推介潜在客户数量建立业务协同销售机制和流程,促进业务部门之间推介客户向经纪业务部门推介客户收入部门协作满意度部门人均创收达成率人工成本产出项目人均创收项目人均创收项目利润时间比保荐人数量达成率骨干员工数量占部门人数比部门培训、知识分享计划达成率通过培训,提高员工工作效率通过对目标客户的持续挖掘,在未来可以持续获得业务(如再融资、代客理财),在投行业务发展的同时带动其他部门业务的发展提高业务运营能力设立客户经理负责维护客户关系
25、、获得客户需求;由投行管理部门进行资源调动及跨部门资源的协调,不断满足客户需求,从而提高整体项目收入水平建立专业组织能力向研究所提供基础性研究报告完成率投行业务委员会对核心资源如保荐人资源的统一调配管理提高项目资源使用效率项目中止(say no)机制的建立促进员工学习成长,提高员工效率人力资源数量、结构配置预测降低成本部门成本预算达成率增长交叉销售收入业务协作贡献度提高组织效率考核指标说明价值树说明考核指标说明价值树说明部门业务利润达成率提升部门收入水平部门业务收入达成率增长PE基金收入增长承销业务收入发展目标客户14经过不到经过不到20年的发展,目前仅年的发展,目前仅A股市场的市值规模已经跃
- 配套讲稿:
如PPT文件的首页显示word图标,表示该PPT已包含配套word讲稿。双击word图标可打开word文档。
- 特殊限制:
部分文档作品中含有的国旗、国徽等图片,仅作为作品整体效果示例展示,禁止商用。设计者仅对作品中独创性部分享有著作权。
- 关 键 词:
- 没有 绩效 未来
限制150内